SBIウォッチリスト197銘柄をAI2体でファンダメンタル分析してみた【2026年6月版】

はじめに — ウォッチリスト、溜まりすぎ問題

SBI証券のスマホアプリを使っている人なら共感してくれると思うんですが、ウォッチリストって際限なく増えませんか？

「お、この銘柄よさそう」→ポチッと登録。「Xで話題になってるな」→ポチッと登録。「昔持ってたやつだ、懐かしい」→ポチッと登録。

気づいたら約200銘柄。

見てるだけ。買ってない。完全に「ウォッチ」リストのまま放置ｗ

しかも中にはTOBされて上場廃止になってる銘柄とか、非上場化した銘柄とかも混ざってて、ウォッチリストとしてもう機能してない。

「これ一回ちゃんと整理しないとダメだな」と思いつつ、200銘柄を1つずつ調べる気力なんてあるわけもなく。

そこで思いついたのが、AI2体に丸投げして全部分析させてみようという作戦でした。

分析のワークフロー — スマホ動画からHTMLレポートまで

今回のワークフローはこんな感じです。

ステップ①：SBIアプリの画面をスマホで動画撮影

まずSBI証券のスマホアプリでウォッチリスト画面を開いて、上から下までスクロールしながら動画撮影しました。

「スクショ何十枚も撮るのめんどくさい」→「動画で撮ればよくない？」という発想です。

ステップ②：チャッピー（ChatGPT）に動画を食わせてTSV化

撮影した動画をチャッピー（ChatGPT）に渡して、「この動画に映ってる銘柄を全部リストアップして」とお願い。

チャッピーは動画から銘柄コード・銘柄名を読み取って、さらにファンダメンタル指標（PER、PBR、ROE、配当利回り、自己資本比率、営業利益率）や直近材料、海外評価データまで付けたTSVファイルにまとめてくれました。

正直、ここが一番大変な工程だったと思います。チャッピーお疲れ様。

ステップ③：クロちゃん（Claude）にTSVを読ませてHTML分析レポート生成

できあがったTSVをクロちゃん（Claude）に渡して、「全銘柄をファンダメンタル分析してHTMLレポートにして」と依頼。

クロちゃんは業種別の中央値を算出して相対評価でスコアリング、S〜Dの5段階評価を付けて、フィルタ・ソート・アコーディオン展開付きのスタンドアローンHTMLにまとめてくれました。

ワークフローまとめ

スマホ動画撮影（私） → 銘柄リストアップ＋データ収集（チャッピー） → スコアリング＋HTML生成（クロちゃん）

私がやったことは、スマホで動画を撮って、AIにファイルを渡しただけ。

これで200銘柄近いウォッチリストの整理が一通り終わるんだから、すごい時代になったもんだなと。

ただし、AIの出す数値や評価は必ずしも正確じゃないので、鵜呑みにはしません。あくまで「優先順位を付ける」ためのスクリーニングツールとして使っています。この点は後でも触れます。

分析結果ハイライト

📊 ウォッチリストライト版ファンダメンタル分析

2026-06-30 ｜全197銘柄｜分析対象176銘柄｜機械的スコアリング → 最終判断は編集長が行うこと

①サマリー ②全銘柄 ③評価別 ④テーマ別 ⑤TOP10 ⑥分類 ⑦次アクション

全銘柄

197

分析対象

176

対象外

S評価

A評価

B評価

C評価

D評価

業種分布（上位10）

業種	件数
小売業	27
電気機器	22
サービス業	19
情報・通信業	15
卸売業	15
食料品	14
化学	10
輸送用機器	7
機械	6
その他製品	5

全体的な傾向

・小売・電気機器・サービス業でリストの約45%。セクター分散はやや偏り

・財務安定＋高ROEの銘柄がA評価に多く集中（M&Aキャピタル、ノエビア、CIJ等）

・高配当銘柄は多いが、利益率・ROEが伴わないケースも散見（減配リスク注意）

・赤字銘柄6社（楽天G、KLab、エア・ウォーター等）は原則D評価

・超高PERのアトム(74,743倍)、フィスコ(221倍)等は実質的な投資妙味が薄い

・海外Buy/Strong Buyが36銘柄 — ソニー、第一三共、住友林業等は海外勢からも注目

評価業種海外検索

#	コード	銘柄名	業種	評価	タイプ	PER	PBR	ROE	配当	自己資本	営利率	海外	上値余地	評価理由	リスク	次アクション
1	2670	エービーシー・マート	小売業	S	安定バリュー	15.21	1.77	11.66	2.81	87.45	16.71	Buy	9.73%	PER15.2倍（業種内割安）; ROE11.7%; 自己資本87.5%（堅固）	–	決算資料・中計を確認／海外レポート確認
📋 直近材料: 2026/06/01 韓国FOLDER事業譲受け。 🌍 海外評価: Buy ｜目標株価 3101（2650〜3500）｜アナリスト9名｜上値余地9.73% 📝 海外メモ: 海外コンセンサスはBuy、平均目標株価は現在値比+9.73%。海外展開・小売収益性を見る。 💴 現在値: 2850円
2	2127	日本Ｍ＆Ａセンターホールディ	サービス業	S	成長高配当	14.68	3.92	26.7	4.68	75.78	37.33	–	–	ROE26.7%（高水準）; 配当4.68%（高配当＋財務安定）; 自己資本75.8%（堅固）	–	決算資料・中計を確認
📋 直近材料: 2026/06/25 自己株式処分。高ROE・高配当。 💴 現在値: 620円
3	4536	参天製薬	医薬品	A	安定	16.45	2.21	13.47	2.05	70.2	16.39	Buy	7.26%	ROE13.5%; 自己資本70.2%（堅固）; 海外Buy	–	決算資料・中計を確認／海外レポート確認
📋 直近材料: ROE・財務良好、決算中心。 🌍 海外評価: Buy ｜目標株価 2303（1900〜2800）｜アナリスト9名｜上値余地7.26% 📝 海外メモ: 海外コンセンサスはBuy、平均目標株価は現在値比+7.26%。上値余地は限定的で業績確認優先。 💴 現在値: 2045円
4	4928	ノエビアホールディングス	化学	A	成長高配当	18.18	3.05	16.78	5.27	68.11	17.11	–	–	ROE16.8%（高水準）; 配当5.27%（高配当＋財務安定）	–	決算資料・中計を確認
📋 直近材料: ROE16.78・配当5.27。 💴 現在値: 4365円
5	6758	ソニーグループ	電気機器	A	成長	16.29	2.33	14.29	1.09	51.77	11.6	Strong Buy	42.21%	ROE14.3%; 海外Strong Buy; 上値余地42%	–	決算資料・中計を確認／海外レポート確認
📋 直近材料: 自社株買い・TSMC提携基本合意。 🌍 海外評価: Strong Buy ｜目標株価 4691（3500〜5900）｜アナリスト23名｜上値余地42.21% 📝 海外メモ: 海外コンセンサスはStrong Buy、平均目標株価は現在値比+42.21%。ゲーム/音楽/半導体/金融分離評価を確認。 💴 現在値: 3199円
6	8214	ＡＯＫＩホールディングス	小売業	A	高配当バリュー	13.72	0.95	6.9	5.52	64.27	8.71	–	–	PER13.7倍（業種内割安）; 配当5.52%（高配当＋財務安定）	–	決算資料・中計を確認
📋 直近材料: 高配当・PBR1倍割れ。 💴 現在値: 1630円
7	6080	Ｍ＆Ａキャピタルパートナーズ	サービス業	A	成長安定	14.88	2.36	15.89	2.02	79.19	34.62	–	–	ROE15.9%（高水準）; 自己資本79.2%（堅固）; 営業利益率34.6%（高収益）	–	決算資料・中計を確認
📋 直近材料: 岐阜新聞社との業務提携。 💴 現在値: 3390円
8	9672	東京都競馬	サービス業	A	成長安定	11.76	1.34	11.36	2.99	78.07	36.91	–	–	ROE11.4%; 自己資本78.1%（堅固）; 営業利益率36.9%（高収益）	–	決算資料・中計を確認
📋 直近材料: 収益性・財務安全性良好。 💴 現在値: 4875円
9	1911	住友林業	建設業	A	還元バリュー	8.87	0.81	9.13	3.64	39.84	7.44	Buy	34.73%	PER8.9倍（業種内割安）; 海外Buy; 上値余地35%	–	決算資料・中計を確認／海外レポート確認
📋 直近材料: 2026/05/14 米Tri Pointe Homes株式取得完了、子会社化。 🌍 海外評価: Buy ｜目標株価 1767（1500〜2140）｜アナリスト6名｜上値余地34.73% 📝 海外メモ: 海外コンセンサスはBuy、平均目標株価は現在値比+34.73%。米国住宅関連として海外勢の視点が入りやすい。 💴 現在値: 1375円
10	2270	雪印メグミルク	食料品	A	バリュー	9.11	0.94	10.31	2.71	55.68	2.97	–	–	PER9.1倍（業種内割安）; ROE10.3%	–	決算資料・中計を確認
📋 直近材料: 2026/06/02 自己株式取得状況、代表取締役異動。 💴 現在値: 3685円
11	3920	アイビーシー	情報・通信業	A	成長	12.56	2.24	17.86	2.26	63.23	23.5	–	–	ROE17.9%（高水準）; 営業利益率23.5%（高収益）	–	決算資料・中計を確認
📋 直近材料: ROE良好だが強材料限定。 💴 現在値: 972円
12	4568	第一三共	医薬品	A	成長還元	17.75	2.77	15.62	3.94	41.55	10.79	Strong Buy	63.85%	ROE15.6%（高水準）; 海外Strong Buy; 上値余地64%	–	決算資料・中計を確認／海外レポート確認
📋 直近材料: ROE15.62・配当3.94。 🌍 海外評価: Strong Buy ｜目標株価 4205（2750〜5500）｜アナリスト17名｜上値余地63.85% 📝 海外メモ: 海外コンセンサスはStrong Buy、平均目標株価は現在値比+63.85%。ADCパイプライン等への期待が大きい候補。 💴 現在値: 2536円
13	4826	ＣＩＪ	情報・通信業	A	高配当安定	16.69	1.88	11.28	4.02	75.83	8.07	–	–	ROE11.3%; 配当4.02%（高配当＋財務安定）; 自己資本75.8%（堅固）	–	決算資料・中計を確認
📋 直近材料: 業績・配当予想修正、自社株買い終了。 💴 現在値: 497円
14	6702	富士通	電気機器	A	成長	17.9	2.74	15.31	1.72	59.56	9.94	Buy	40.62%	ROE15.3%（高水準）; 海外Buy; 上値余地41%	–	決算資料・中計を確認／海外レポート確認
📋 直近材料: 中長期経営ビジョン2035。 🌍 海外評価: Buy ｜目標株価 4622（3960〜6000）｜アナリスト13名｜上値余地40.62% 📝 海外メモ: 海外コンセンサスはBuy、平均目標株価は現在値比+40.62%。DX/サービス化の評価を確認。 💴 現在値: 3199円
15	7734	理研計器	精密機器	A	成長安定	17.12	1.92	11.24	1.66	84.49	22.5	–	–	ROE11.2%; 自己資本84.5%（堅固）; 営業利益率22.5%（高収益）	–	決算資料・中計を確認
📋 直近材料: 中計・増配、財務厚い。 💴 現在値: 3615円
16	4543	テルモ	精密機器	A	成長	19.74	2.06	10.43	1.63	68.53	15.22	Buy	34.62%	ROE10.4%; 海外Buy; 上値余地35%	–	決算資料・中計を確認／海外レポート確認
📋 直近材料: 安定収益、決算中心。 🌍 海外評価: Buy ｜目標株価 2978（2100〜3700）｜アナリスト14名｜上値余地34.62% 📝 海外メモ: 海外コンセンサスはBuy、平均目標株価は現在値比+34.62%。医療機器のグローバル成長評価あり。 💴 現在値: 2212円
17	6741	日本信号	電気機器	A	還元バリュー	9.92	0.87	8.75	3.52	66.39	10.26	–	–	PER9.9倍（業種内割安）	–	決算資料・中計を確認
📋 直近材料: 増配修正履歴、低PBR・財務安定。 💴 現在値: 1590円
18	6701	日本電気	電気機器	A	成長	18.63	2.29	12.3	1.05	49.18	10.05	Strong Buy	58.30%	ROE12.3%; 海外Strong Buy; 上値余地58%	–	決算資料・中計を確認／海外レポート確認
📋 直近材料: 2030中計策定。 🌍 海外評価: Strong Buy ｜目標株価 6008（5000〜8000）｜アナリスト12名｜上値余地58.30% 📝 海外メモ: 海外コンセンサスはStrong Buy、平均目標株価は現在値比+58.30%。防衛・AI・ITサービス期待が強い。 💴 現在値: 3795円
19	7102	日本車輌製造	輸送用機器	A	バリュー	6.26	0.57	9.12	1.54	53.91	11.62	–	–	PER6.3倍（業種内割安）	–	決算資料・中計を確認
📋 直近材料: 低PER・PBR低い。 💴 現在値: 3255円
20	7611	ハイデイ日高	小売業	A	成長安定	20.27	3.67	18.09	2.05	72.75	10.58	–	–	ROE18.1%（高水準）; 自己資本72.8%（堅固）	–	決算資料・中計を確認
📋 直近材料: 月次、ROE18.09・財務強い。 💴 現在値: 2533円
21	9765	オオバ	サービス業	A	高配当	12.43	1.32	10.59	4.01	57.27	11.76	–	–	ROE10.6%; 配当4.01%（高配当＋財務安定）	–	決算資料・中計を確認
📋 直近材料: 高配当・ROE10%台。 💴 現在値: 1096円
22	9989	サンドラッグ	小売業	A	還元バリュー	13.85	1.56	11.24	3.47	60.15	5.56	–	–	PER13.8倍（業種内割安）; ROE11.2%	–	決算資料・中計を確認
📋 直近材料: 収益性・配当・財務バランス良好。 💴 現在値: 3807円
23	1802	大林組	建設業	A	還元	14.02	1.75	12.48	2.94	40.03	7.53	Buy	37.13%	ROE12.5%; 海外Buy; 上値余地37%	–	決算資料・中計を確認／海外レポート確認
📋 直近材料: 2026/06/18 Multiplex社子会社化、2026/05/13 インドネシア高速道路事業者株式取得。 🌍 海外評価: Buy ｜目標株価 4213（3000〜4900）｜アナリスト8名｜上値余地37.13% 📝 海外メモ: 海外コンセンサスはBuy、平均目標株価は現在値比+37.13%。建設セクター内で上値余地大きめ。 💴 現在値: 3202円
24	5020	ＥＮＥＯＳホールディングス	石油・石炭製品	A	バリュー	7.88	0.97	12.32	2.8	37.05	0.86	Buy	24.54%	PER7.9倍（業種内割安）; ROE12.3%; 海外Buy	営業利益率0.9%（薄利）	決算資料・中計を確認／海外レポート確認
📋 直近材料: 自社株買い・消却、低PER/PBR。 🌍 海外評価: Buy ｜目標株価 1513（1260〜1700）｜アナリスト8名｜上値余地24.54% 📝 海外メモ: 海外コンセンサスはBuy、平均目標株価は現在値比+24.54%。資源・精製マージン・還元評価を確認。 💴 現在値: 1215円
25	6420	フクシマガリレイ	機械	A	安定	10.66	1.16	10.92	2.71	73.36	12.32	–	–	ROE10.9%; 自己資本73.4%（堅固）	–	決算資料・中計を確認
📋 直近材料: 指標良好だが決算短信訂正・監査人異動。 💴 現在値: 3290円
26	7466	ＳＰＫ	卸売業	A	還元バリュー	9.39	0.88	9.36	3.23	61.04	4.77	–	–	PER9.4倍（業種内割安）	–	決算資料・中計を確認
📋 直近材料: 低PER/PBR・配当3.23。 💴 現在値: 1269円
27	9974	ベルク	小売業	A	バリュー	10.46	1.1	10.58	2.07	54.47	4.23	–	–	PER10.5倍（業種内割安）; ROE10.6%	–	決算資料・中計を確認
📋 直近材料: 食品スーパーとして収益性・財務バランス良好。 💴 現在値: 6370円
28	1801	大成建設	建設業	A	成長	14.79	2.36	15.93	2.77	34.93	6.24	Buy	30.94%	ROE15.9%（高水準）; 海外Buy; 上値余地31%	–	決算資料・中計を確認／海外レポート確認
📋 直近材料: 2026/05/14 26/3期決算。純利益+37.29、27/3期売上+15.84予想。 🌍 海外評価: Buy ｜目標株価 17429（13000〜22600）｜アナリスト7名｜上値余地30.94% 📝 海外メモ: 海外コンセンサスはBuy、平均目標株価は現在値比+30.94%。建設大手として海外カバレッジあり。 💴 現在値: 13705円
29	2288	丸大食品	食料品	A	還元バリュー	8.5	0.71	8.41	3.57	61.07	2.33	–	–	PER8.5倍（業種内割安）	–	決算資料・中計を確認
📋 直近材料: 2026/06/01 自己株式取得状況、2026/05/14 中間配当制度導入。 💴 現在値: 2239円
30	4666	パーク２４	不動産業	A	成長還元	8.02	3.19	39.79	3.15	32.12	9.25	–	–	PER8.0倍（業種内割安）; ROE39.8%（高水準）	–	決算資料・中計を確認
📋 直近材料: 業績予想修正・優待再開、ROE39.79。 💴 現在値: 2066円
31	5015	ビーピー・カストロール	石油・石炭製品	A	高配当安定	20.26	2.36	11.65	4.96	76.23	10.63	–	–	ROE11.7%; 配当4.96%（高配当＋財務安定）; 自己資本76.2%（堅固）	–	決算資料・中計を確認
📋 直近材料: ➖【C】高配当・高自己資本だが中東情勢リスク。 💴 現在値: 1008円
32	7003	三井Ｅ＆Ｓホールディングス	機械	A	安定	13.75	1.8	13.1	1.47	46.32	7.06	Strong Buy	93.74%	ROE13.1%; 海外Strong Buy; 上値余地94%	–	決算資料・中計を確認／海外レポート確認
📋 直近材料: Rolling Vision策定、ROE13%。 🌍 海外評価: Strong Buy ｜目標株価 7920（7000〜8300）｜アナリスト5名｜上値余地93.74% 📝 海外メモ: 海外コンセンサスはStrong Buy、平均目標株価は現在値比+93.74%。船舶・港湾クレーン等のテーマ性が強い。 💴 現在値: 4088円
33	7458	第一興商	卸売業	A	高配当	14.18	1.4	9.87	4.06	56.09	11.06	–	–	配当4.06%（高配当＋財務安定）	–	決算資料・中計を確認
📋 直近材料: 配当利回り4.06。 💴 現在値: 1673円
34	7751	キヤノン	電気機器	A	還元バリュー	11.11	1.08	9.7	3.76	55.04	9.85	Hold	14.81%	PER11.1倍（業種内割安）	–	決算資料・中計を確認
📋 直近材料: 自己株式取得。 🌍 海外評価: Hold ｜目標株価 4791（4100〜5900）｜アナリスト11名｜上値余地14.81% 📝 海外メモ: 海外コンセンサスはHold、平均目標株価は現在値比+14.81%。高配当・事業安定性評価。 💴 現在値: 4258円
35	7846	パイロットコーポレーション	その他製品	A	安定	12.9	1.32	10.22	1.63	79.22	13.17	–	–	ROE10.2%; 自己資本79.2%（堅固）	–	決算資料・中計を確認
📋 直近材料: 自社株式取得・消却履歴。 💴 現在値: 5150円
36	8227	しまむら	小売業	A	安定バリュー	14.15	1.37	9.69	2.48	88.08	8.78	–	–	PER14.2倍（業種内割安）; 自己資本88.1%（堅固）	–	決算資料・中計を確認
📋 直近材料: 決算待ち、安定感あり。 💴 現在値: 3225円
37	9201	日本航空	空運業	A	還元バリュー	11.12	0.95	8.53	3.37	40.32	10.3	Buy	5.65%	海外Buy	–	決算資料・中計を確認／海外レポート確認
📋 直近材料: 航空需要回復、燃油・為替リスク。 🌍 海外評価: Buy ｜目標株価 3027（2500〜3600）｜アナリスト11名｜上値余地5.65% 📝 海外メモ: 海外コンセンサスはBuy、平均目標株価は現在値比+5.65%。燃油・為替・国際線需要を確認。 💴 現在値: 2846円
38	9936	王将フードサービス	小売業	A	安定	20.79	2.27	10.91	1.99	76.47	8.91	–	–	ROE10.9%; 自己資本76.5%（堅固）	–	決算資料・中計を確認
📋 直近材料: 外食需要期待、割安感薄い。 💴 現在値: 2808円
39	2371	カカクコム	サービス業	B	成長安定	31.63	10.08	31.85	1.63	70.28	28.94	Buy	-28.62%	ROE31.9%（高水準）; 自己資本70.3%（堅固）; 営業利益率28.9%（高収益）	PBR10.08倍（割高）; 上値余地-29%（下落リスク）	株価推移を確認／海外レポート確認
📋 直近材料: 2026/06/04 公開買付関連訂正、ROE高いがPBR高い。 🌍 海外評価: Buy ｜目標株価 2406（2030〜3400）｜アナリスト9名｜上値余地-28.62% 📝 海外メモ: 海外コンセンサスはBuyながら、平均目標株価は現在値比-28.62%。株価先行・割高警戒として要注意。 💴 現在値: 3310円
40	2915	ケンコーマヨネーズ	食料品	B	還元バリュー	10.26	0.7	6.83	3.46	65.02	4.5	–	–	PER10.3倍（業種内割安）	–	株価推移を確認
📋 直近材料: ➖【C】 PBR0.70・配当3.46だが利益面弱め。 💴 現在値: 2024円
41	3661	エムアップホールディングス	情報・通信業	B	成長還元	12.94	4.82	37.28	3.72	29.7	15.78	–	–	ROE37.3%（高水準）	自己資本29.7%（やや低い）	株価推移を確認
📋 直近材料: 高ROE・配当3%台、通期予想公表。 💴 現在値: 645円
42	6954	ファナック	電気機器	B	成長安定	35.46	3.52	9.91	1.52	89.2	21.42	Buy	4.66%	自己資本89.2%（堅固）; 営業利益率21.4%（高収益）; 海外Buy	–	株価推移を確認／海外レポート確認
📋 直近材料: 自社株買い終了・消却、財務厚い。 🌍 海外評価: Buy ｜目標株価 7380（5600〜9000）｜アナリスト20名｜上値余地4.66% 📝 海外メモ: 海外コンセンサスはBuy、平均目標株価は現在値比+4.66%。ロボット/FA回復は織り込み確認。 💴 現在値: 7026円
43	7692	アースインフィニティ	小売業	B	成長還元	14.64	6.42	43.85	3.56	42.45	10.24	–	–	PER14.6倍（業種内割安）; ROE43.9%（高水準）	PBR6.42倍（割高）	株価推移を確認
📋 直近材料: ROE高いがPBR高・小型ボラあり。 💴 現在値: 73円
44	8316	三井住友フィナンシャルグルー	銀行業	B	還元	14.35	1.55	10.77	2.82	5.03	対象外	Buy	1.67%	ROE10.8%; 海外Buy	–	株価推移を確認／海外レポート確認
📋 直近材料: 自社株買い進捗。銀行業の営業利益率は対象外。 🌍 海外評価: Buy ｜目標株価 6590（4500〜8000）｜アナリスト12名｜上値余地1.67% 📝 海外メモ: 海外コンセンサスはBuyだが平均目標株価は現在値比+1.67%。金利上昇メリットはかなり織り込み済みか。 💴 現在値: 6391円
45	8876	リログループ	サービス業	B	成長	13.97	3.41	24.44	2.6	26.08	20.4	–	–	ROE24.4%（高水準）; 営業利益率20.4%（高収益）	自己資本26.1%（やや低い）	株価推移を確認
📋 直近材料: ROE24.44・営業利益率20.40。 💴 現在値: 1887円
46	9433	ＫＤＤＩ	情報・通信業	B	還元	14.43	2.01	13.93	3.13	26.63	18.1	Hold	3.43%	ROE13.9%	自己資本26.6%（やや低い）	株価推移を確認
📋 直近材料: 自社株買い材料、内部統制不備はリスク。 🌍 海外評価: Hold ｜目標株価 2810（1865〜3321）｜アナリスト14名｜上値余地3.43% 📝 海外メモ: 海外コンセンサスはHold、平均目標株価は現在値比+3.43%。通信安定性は評価済みで上値余地限定。 💴 現在値: 2681円
47	9986	蔵王産業	卸売業	B	高配当安定	17.7	1.02	5.74	4.08	85.95	11.6	–	–	配当4.08%（高配当＋財務安定）; 自己資本86.0%（堅固）	–	株価推移を確認
📋 直近材料: 高配当・財務安全性強いがROE低め。 💴 現在値: 2448円
48	3401	帝人	繊維製品	B	還元バリュー	6.99	0.86	12.35	3.07	39.61	-7.14	–	–	PER7.0倍（業種内割安）; ROE12.3%	営業利益率-7.1%（薄利）	株価推移を確認
📋 直近材料: 子会社配当受領、低PER・PBR1倍割れ。 💴 現在値: 1631円
49	3543	コメダホールディングス	卸売業	B	成長	18.11	2.51	13.84	2.26	45.17	16.47	–	–	ROE13.8%	–	株価推移を確認
📋 直近材料: 26/2期収益+21.61、営業利益+6.85。 💴 現在値: 2746円
50	5233	太平洋セメント	ガラス・土石製品	B	バリュー	9.5	0.67	7.05	2.94	46.01	6.37	–	–	PER9.5倍（業種内割安）	–	株価推移を確認
📋 直近材料: 米Vulcan社資産買収完了。 💴 現在値: 4087円
51	6273	ＳＭＣ	機械	B	成長安定	26.6	2.14	8.04	1.4	91.49	22.62	Buy	15.02%	自己資本91.5%（堅固）; 営業利益率22.6%（高収益）; 海外Buy	–	株価推移を確認／海外レポート確認
📋 直近材料: 自己株式取得状況。 🌍 海外評価: Buy ｜目標株価 80493（60000〜100000）｜アナリスト14名｜上値余地15.02% 📝 海外メモ: 海外コンセンサスはBuy、平均目標株価は現在値比+15.02%。FA需要・中国回復期待を確認。 💴 現在値: 71630円
52	6501	日立製作所	電気機器	B	成長	23.71	3.07	12.94	1.12	43.67	11.33	Buy	31.84%	ROE12.9%; 海外Buy; 上値余地32%	–	株価推移を確認／海外レポート確認
📋 直近材料: Investor Day 2026、中計関連。 🌍 海外評価: Buy ｜目標株価 5914（4600〜6800）｜アナリスト14名｜上値余地31.84% 📝 海外メモ: 海外コンセンサスはBuy、平均目標株価は現在値比+31.84%。AI/電力/デジタル/防衛周辺の海外評価が入りやすい。 💴 現在値: 4478円
53	6745	ホーチキ	電気機器	B	成長	16.66	2.19	13.16	1.99	69.84	11.4	–	–	ROE13.2%	–	株価推移を確認
📋 直近材料: アジア組織再編、ROE13%台。 💴 現在値: 2010円
54	6861	キーエンス	電気機器	B	成長安定	42	5.39	13.04	0.71	94.57	50.95	Buy	10.14%	ROE13.0%; 自己資本94.6%（堅固）; 営業利益率51.0%（高収益）	PBR5.39倍（割高）	株価推移を確認／海外レポート確認
📋 直近材料: 超優良だがPER高い。 🌍 海外評価: Buy ｜目標株価 84706（60000〜100200）｜アナリスト16名｜上値余地10.14% 📝 海外メモ: 海外コンセンサスはBuy、平均目標株価は現在値比+10.14%。優良株だがバリュエーション余地は限定的。 💴 現在値: 77100円
55	7453	良品計画	小売業	B	成長	29.98	4.93	16.45	0.91	59.63	10.03	Buy	19.04%	ROE16.4%（高水準）; 海外Buy	–	株価推移を確認／海外レポート確認
📋 直近材料: 業績・配当予想修正。 🌍 海外評価: Buy ｜目標株価 4278（3500〜5400）｜アナリスト16名｜上値余地19.04% 📝 海外メモ: 海外コンセンサスはBuy、平均目標株価は現在値比+19.04%。海外店舗成長と国内既存店確認。 💴 現在値: 3502円
56	7564	ワークマン	小売業	B	安定	24.63	3.58	14.55	1.32	82.83	18.45	–	–	ROE14.6%; 自己資本82.8%（堅固）	–	株価推移を確認
📋 直近材料: 月次、ROEと財務強いが割安感薄い。 💴 現在値: 6740円
57	8801	三井不動産	不動産業	B	安定	14.11	1.23	8.7	2.5	32.44	14.68	Strong Buy	47.17%	海外Strong Buy; 上値余地47%	–	株価推移を確認／海外レポート確認
📋 直近材料: 総合デベロッパー、安定感あり。 🌍 海外評価: Strong Buy ｜目標株価 2178（1800〜2560）｜アナリスト11名｜上値余地47.17% 📝 海外メモ: 海外コンセンサスはStrong Buy、平均目標株価は現在値比+47.17%。不動産大手として含み益・再開発・金利耐性を確認。 💴 現在値: 1480円
58	9432	日本電信電話	情報・通信業	B	還元	11.96	1.21	10.07	3.75	20.82	11.84	Buy	19.73%	ROE10.1%; 海外Buy	自己資本20.8%（やや低い）	株価推移を確認／海外レポート確認
📋 直近材料: 26/3期営業利益率11.84、高配当大型通信株。 🌍 海外評価: Buy ｜目標株価 173（143〜215）｜アナリスト13名｜上値余地19.73% 📝 海外メモ: 海外コンセンサスはBuy、平均目標株価は現在値比+19.73%。通信ディフェンシブ＋AI/DC投資評価。 💴 現在値: 144円
59	9980	ＭＲＫホールディングス	小売業	B	安定バリュー	6.76	0.57	8.49	1.1	77.71	2.73	–	–	PER6.8倍（業種内割安）; 自己資本77.7%（堅固）	–	株価推移を確認
📋 直近材料: 26/3期営業利益+46.79、純利益+265.91。 💴 現在値: 91円
60	2181	パーソルホールディングス	サービス業	B	成長高配当	11.88	2.41	20.27	5.49	35.37	3.96	Buy	23.70%	ROE20.3%（高水準）; 配当5.49%; 海外Buy	–	株価推移を確認／海外レポート確認
📋 直近材料: 2026/06/02 公取委による子会社立入検査。 🌍 海外評価: Buy ｜目標株価 298（236〜430）｜アナリスト7名｜上値余地23.70% 📝 海外メモ: 海外コンセンサスはBuy、平均目標株価は現在値比+23.70%。人材系として景気敏感面も確認。 💴 現在値: 237円
61	2269	明治ホールディングス	食料品	B	還元	16.42	1.33	8.09	2.91	61.23	7.73	Hold	15.42%	–	–	株価推移を確認
📋 直近材料: 26/3期営業利益+7.44、経常利益+13.40予想。 🌍 海外評価: Hold ｜目標株価 4133（3300〜5000）｜アナリスト9名｜上値余地15.42% 📝 海外メモ: 海外コンセンサスはHold、平均目標株価は現在値比+15.42%。安定感はあるが強気一辺倒ではない。 💴 現在値: 3786円
62	2282	日本ハム	食料品	B	高配当	15.09	1.07	7.08	8.87	53.83	3.95	–	–	配当8.87%	–	株価推移を確認
📋 直近材料: 2026/05/08 自己株式取得枠、株式分割、優待変更。 💴 現在値: 6091円
63	3046	ジンズホールディングス	小売業	B	成長	21.98	5.59	25.45	1.42	56.46	12.44	–	–	ROE25.4%（高水準）	PBR5.59倍（割高）	株価推移を確認
📋 直近材料: 月次と海外事業譲受け、ROE25.45。 💴 現在値: 8120円
64	4768	大塚商会	情報・通信業	B	成長還元	17.15	2.67	15.58	3.44	52.35	6.71	–	–	ROE15.6%（高水準）	–	株価推移を確認
📋 直近材料: ROE・配当・財務バランス良好。 💴 現在値: 2764円
65	6503	三菱電機	電気機器	B	安定	25.24	2.67	10.59	0.94	60.95	7.35	Buy	8.27%	ROE10.6%; 海外Buy	–	株価推移を確認／海外レポート確認
📋 直近材料: IR Day材料、決算短信訂正。 🌍 海外評価: Buy ｜目標株価 6529（3100〜8000）｜アナリスト14名｜上値余地8.27% 📝 海外メモ: 海外コンセンサスはBuy、平均目標株価は現在値比+8.27%。株価水準はやや先行、FA・電力機器の評価確認。 💴 現在値: 5858円
66	7781	平山ホールディングス	精密機器	B	成長還元	13.54	2.14	15.81	3.59	43.5	3.55	–	–	ROE15.8%（高水準）	–	株価推移を確認
📋 直近材料: M&A材料、配当修正。 💴 現在値: 1560円
67	8002	丸紅	卸売業	B	安定	13.25	1.76	13.29	2.45	41.43	対象外	Buy	28.16%	ROE13.3%; 海外Buy	–	株価推移を確認／海外レポート確認
📋 直近材料: 自己株式取得終了。商社の営業利益率は対象外。 🌍 海外評価: Buy ｜目標株価 6263（5000〜7180）｜アナリスト14名｜上値余地28.16% 📝 海外メモ: 海外コンセンサスはBuy、平均目標株価は現在値比+28.16%。資源・非資源・還元評価。 💴 現在値: 4692円
68	8022	美津濃	その他製品	B	安定	13.93	1.53	10.96	1.9	68.94	8.73	–	–	ROE11.0%	–	株価推移を確認
📋 直近材料: ROE・財務良好。 💴 現在値: 3480円
69	8053	住友商事	卸売業	B	安定	11.74	1.6	13.61	0.65	33.94	対象外	Buy	410.93%	ROE13.6%; 海外Buy; 上値余地411%	–	株価推移を確認／海外レポート確認
📋 直近材料: 自社株取得、ニッケル損失材料。 🌍 海外評価: Buy ｜目標株価 7830（6500〜9050）｜アナリスト12名｜上値余地410.93% 📝 海外メモ: 海外コンセンサスはBuy。ただしStockAnalysis表示の現在値/目標株価に株式分割等の単位不整合疑義があり、上値余地+410.93%はそのままランキング採用しない方が安全。 💴 現在値: 6201円
70	9101	日本郵船	海運業	B	還元バリュー	10.95	0.69	6.35	3.8	59.06	7.32	Hold	12.92%	–	–	株価推移を確認
📋 直近材料: PBR1倍割れ・配当3.80、海運市況リスク。 🌍 海外評価: Hold ｜目標株価 5870（3440〜7400）｜アナリスト11名｜上値余地12.92% 📝 海外メモ: 海外コンセンサスはHold、平均目標株価は現在値比+12.92%。海運市況・還元継続性の見極め。 💴 現在値: 5265円
71	9843	ニトリホールディングス	小売業	B	バリュー	15.15	1.39	9.21	1.31	62.91	13.76	–	–	PER15.2倍（業種内割安）	–	株価推移を確認
📋 直近材料: 財務安定、還元控えめ。 💴 現在値: 2440円
72	4203	住友ベークライト	化学	B	安定	23.45	1.92	8.21	1.58	71.71	11.09	–	–	自己資本71.7%（堅固）	–	株価推移を確認
📋 直近材料: 決算・株式報酬中心。 💴 現在値: 7616円
73	4528	小野薬品工業	医薬品	B	還元安定	15.53	1.3	8.35	3.41	76.88	12.27	Hold	3.04%	自己資本76.9%（堅固）	–	株価推移を確認
📋 直近材料: 財務安全性・配当良好。 🌍 海外評価: Hold ｜目標株価 2483（1800〜3200）｜アナリスト12名｜上値余地3.04% 📝 海外メモ: 海外コンセンサスはHold、平均目標株価は現在値比+3.04%。新薬・特許切れリスクの評価が焦点。 💴 現在値: 2346円
74	4689	Ｚホールディングス	情報・通信業	B	バリュー	14.52	0.94	6.46	2.68	26.76	16.76	–	–	–	自己資本26.8%（やや低い）	株価推移を確認
📋 直近材料: M&A材料あり、決算短信訂正もあり。 💴 現在値: 410円
75	7936	アシックス	その他製品	B	成長	28.72	9.99	34.8	0.85	49.38	17.57	Buy	22.19%	ROE34.8%（高水準）; 海外Buy	PBR9.99倍（割高）	株価推移を確認／海外レポート確認
📋 直近材料: ROE34.80、ブランド成長。 🌍 海外評価: Buy ｜目標株価 5458（4500〜6100）｜アナリスト14名｜上値余地22.19% 📝 海外メモ: 海外コンセンサスはBuy、平均目標株価は現在値比+22.19%。グローバルブランド成長評価あり。 💴 現在値: 4456円
76	8136	サンリオ	卸売業	B	成長	20.75	8.5	40.95	1.47	66.38	40.12	–	–	ROE41.0%（高水準）; 営業利益率40.1%（高収益）	PBR8.50倍（割高）	株価推移を確認
📋 直近材料: ROE40.95と高収益。 💴 現在値: 1092円
77	2587	サントリー食品インターナショ	食料品	B	還元	15.45	1.05	6.77	2.7	60.31	8.67	–	–	–	–	株価推移を確認
📋 直近材料: 2026/06/18 価格改定、2026/05/13 1Q決算。 💴 現在値: 4449円
78	2751	テンポスホールディングス	卸売業	B	成長	16.02	2.51	15.64	0.25	60.35	5.39	–	–	ROE15.6%（高水準）	–	株価推移を確認
📋 直近材料: 2026/06/10 26/4期決算。 💴 現在値: 3670円
79	2802	味の素	食料品	B	成長	45.69	7.11	15.57	0.87	42.53	12.59	Buy	-2.56%	ROE15.6%（高水準）; 海外Buy	PBR7.11倍（割高）	株価推移を確認／海外レポート確認
📋 直近材料: 26/3期営業利益+75.0、増配、自社株買い、子会社化材料。 🌍 海外評価: Buy ｜目標株価 5632（3650〜6700）｜アナリスト14名｜上値余地-2.56% 📝 海外メモ: 海外コンセンサスはBuyながら平均目標株価は現在値比-2.56%。株価先行気味で押し目確認向き。 💴 現在値: 5721円
80	3407	旭化成	化学	B	バリュー	15.21	1.17	7.66	2.45	50.47	7.52	–	–	–	–	株価推移を確認
📋 直近材料: 自己株式取得状況。 💴 現在値: 1794円
81	6788	日本トリム	電気機器	B	還元	15.31	1.42	9.27	2.87	65.83	12.17	–	–	–	–	株価推移を確認
📋 直近材料: 株式報酬制度、指標堅実。 💴 現在値: 4530円
82	8031	三井物産	卸売業	B	還元	13.89	1.46	10.49	3.11	42.11	対象外	–	–	ROE10.5%	–	株価推移を確認
📋 直近材料: 総合商社。営業利益率は対象外。 💴 現在値: 4508円
83	8058	三菱商事	卸売業	B	還元	14.66	1.71	11.65	2.84	39.09	対象外	Buy	18.76%	ROE11.7%; 海外Buy	–	株価推移を確認／海外レポート確認
📋 直近材料: 総合商社。営業利益率は対象外。 🌍 海外評価: Buy ｜目標株価 5242（3281〜7000）｜アナリスト14名｜上値余地18.76% 📝 海外メモ: 海外コンセンサスはBuy、平均目標株価は現在値比+18.76%。商社セクター内で還元・資源/非資源バランスを確認。 💴 現在値: 4403円
84	9412	スカパーＪＳＡＴホールディン	情報・通信業	B	成長安定	26.09	2.32	8.89	1.93	74.44	27.65	–	–	自己資本74.4%（堅固）; 営業利益率27.6%（高収益）	–	株価推移を確認
📋 直近材料: 衛星通信テーマだがPER高め。 💴 現在値: 2485円
85	1377	サカタのタネ	水産・農林業	B	安定	17.69	1.02	5.78	1.79	82.32	12.38	–	–	自己資本82.3%（堅固）	–	株価推移を確認
📋 直近材料: 2026/04/07 26/5期3Q決算。売上+9.43、純利益+11.24。通期営業利益125億円予想。 💴 現在値: 4185円
86	2331	綜合警備保障	サービス業	B	還元	13.9	1.35	9.72	3.09	56.83	7.86	–	–	–	–	株価推移を確認
📋 直近材料: 2026/06/05 TOB関連訂正、2026/06/01 自己株式取得状況。 💴 現在値: 1067円
87	2432	ディー・エヌ・エー	サービス業	B	還元	13.29	1.09	8.19	2.8	69.81	12.66	Hold	18.81%	–	–	株価推移を確認
📋 直近材料: 2026/06/16 GO上場に伴う持分法投資利益計上。 🌍 海外評価: Hold ｜目標株価 2975（2070〜4400）｜アナリスト4名｜上値余地18.81% 📝 海外メモ: 海外コンセンサスはHold、平均目標株価は現在値比+18.81%。ゲーム・スポーツ・AI周辺の期待織り込み度を確認。 💴 現在値: 2358円
88	2811	カゴメ	食料品	B	安定	17.41	1.23	7.08	2.25	52.59	7.69	–	–	–	–	株価推移を確認
📋 直近材料: ➖【C】 2026/04/30 1Q決算、強材料は限定的。 💴 現在値: 2581円
89	3097	物語コーポレーション	小売業	B	成長	24.03	4.03	16.77	0.86	52.36	7.46	–	–	ROE16.8%（高水準）	–	株価推移を確認
📋 直近材料: 月次と子会社関連材料。 💴 現在値: 4640円
90	7012	川崎重工業	輸送用機器	B	安定	21.55	2.7	12.53	1.41	26.41	5.46	Buy	31.13%	ROE12.5%; 海外Buy; 上値余地31%	自己資本26.4%（やや低い）	株価推移を確認／海外レポート確認
📋 直近材料: 増配、防衛・航空宇宙関連。 🌍 海外評価: Buy ｜目標株価 3810（3000〜4700）｜アナリスト13名｜上値余地31.13% 📝 海外メモ: 海外コンセンサスはBuy、平均目標株価は現在値比+31.13%。防衛・航空宇宙・二輪/エネルギー関連を確認。 💴 現在値: 2836円
91	7272	ヤマハ発動機	輸送用機器	B	還元	12.23	1.05	8.6	3.97	37.67	4.99	Hold	1.27%	–	–	株価推移を確認
📋 直近材料: 配当3.97、決算・格付中心。 🌍 海外評価: Hold ｜目標株価 1276（1200〜1500）｜アナリスト10名｜上値余地1.27% 📝 海外メモ: 海外コンセンサスはHold、平均目標株価は現在値比+1.27%。二輪・マリンは堅いが上値余地は限定的。 💴 現在値: 1260円
92	7752	リコー	電気機器	B	還元バリュー	13.2	0.71	5.36	3.06	45.51	3.48	–	–	PER13.2倍（業種内割安）	–	株価推移を確認
📋 直近材料: 自己株式取得・消却。 💴 現在値: 1438円
93	7984	コクヨ	その他製品	B	安定	17.7	1.4	7.89	2.93	73.09	7.29	–	–	自己資本73.1%（堅固）	–	株価推移を確認
📋 直近材料: 優待変更・自社株式取得状況。 💴 現在値: 835円
94	8411	みずほフィナンシャルグループ	銀行業	B	安定	14.62	1.68	11.49	1.92	3.74	対象外	Buy	-1.79%	ROE11.5%; 海外Buy	–	株価推移を確認／海外レポート確認
📋 直近材料: 自社株買い進捗。銀行業の営業利益率は対象外。 🌍 海外評価: Buy ｜目標株価 7831（4650〜9530）｜アナリスト11名｜上値余地-1.79% 📝 海外メモ: 海外コンセンサスはBuyながら平均目標株価は現在値比-1.79%。銀行株上昇後の割高感に注意。 💴 現在値: 7794円
95	2229	カルビー	食料品	B	安定	20.25	1.67	8.26	2.38	64.28	9.6	Sell	1.86%	–	海外Sell	株価推移を確認
📋 直近材料: 2026/06/26 価格改定、2026/06/02 自己株式取得関連。 🌍 海外評価: Sell ｜目標株価 3017（2600〜3600）｜アナリスト6名｜上値余地1.86% 📝 海外メモ: 海外コンセンサスはSell、平均目標株価は現在値比+1.86%にとどまる。国内食品ディフェンシブだが海外評価は弱め。 💴 現在値: 2898円
96	2809	キユーピー	食料品	B	安定	22.73	1.79	7.86	1.55	67.18	6.26	–	–	–	–	株価推移を確認
📋 直近材料: 1Q営業利益+35.0、自社株式取得状況。 💴 現在値: 4205円
97	3099	三越伊勢丹ホールディングス	小売業	B	安定	23.49	2.33	9.94	1.94	50.82	14.66	–	–	–	–	株価推移を確認
📋 直近材料: 自己株式取得状況、決算説明会資料。 💴 現在値: 4119円
98	6298	ワイエイシイホールディングス	機械	B	還元	12.25	1.45	11.81	3.26	38.66	4.98	–	–	ROE11.8%	–	株価推移を確認
📋 直近材料: 決算短信訂正と株主提案関連。 💴 現在値: 1380円
99	7550	ゼンショーホールディングス	小売業	B	安定	24.82	3.64	14.66	1.01	35.5	6.44	Hold	31.55%	ROE14.7%; 上値余地32%	–	株価推移を確認
📋 直近材料: 増配・外食大手成長。 🌍 海外評価: Hold ｜目標株価 10433（8300〜12000）｜アナリスト4名｜上値余地31.55% 📝 海外メモ: 海外コンセンサスはHoldながら平均目標株価は現在値比+31.55%。外食大型株として成長継続性を確認。 💴 現在値: 7931円
100	2009	鳥越製粉	食料品	C	高配当安定	22.5	0.7	3.09	4.53	79.49	4.99	–	–	配当4.53%; 自己資本79.5%（堅固）	ROE3.1%（改善待ち）	次回決算で再評価
📋 直近材料: ➖【C】 2026/05/11 1Q決算。高自己資本・高配当だがROE低め。 💴 現在値: 1082円
101	4229	群栄化学工業	化学	C	安定	16.03	0.58	4.25	2.1	80.35	7.51	–	–	自己資本80.3%（堅固）	ROE4.2%（改善待ち）	次回決算で再評価
📋 直近材料: ➖【C】 PBR0.58・財務厚いがROE低め。 💴 現在値: 4765円
102	4293	セプテーニ・ホールディングス	サービス業	C	還元	17.98	1.44	8.01	3.96	64.69	13.99	–	–	–	–	次回決算で再評価
📋 直近材料: 業績予想修正と子会社異動。 💴 現在値: 455円
103	5411	ＪＦＥホールディングス	鉄鋼	C	高配当	6.56	0.38	5.73	5.17	44.43	4.27	Hold	25.08%	配当5.17%	PBR0.38倍（万年割安の可能性）	次回決算で再評価
📋 直近材料: 低PER・PBR・高配当。 🌍 海外評価: Hold ｜目標株価 1940（1700〜2200）｜アナリスト9名｜上値余地25.08% 📝 海外メモ: 海外コンセンサスはHold、平均目標株価は現在値比+25.08%。鉄鋼市況と還元の継続性が焦点。 💴 現在値: 1546円
104	5949	ユニプレス	輸送用機器	C	高配当	12.09	0.41	3.39	5.74	45.37	3.26	–	–	配当5.74%	PBR0.41倍（万年割安の可能性）; ROE3.4%（改善待ち）	次回決算で再評価
📋 直近材料: 中計・配当。低PBR高配当だがROE低い。 💴 現在値: 1220円
105	6952	カシオ計算機	電気機器	C	安定	24.2	1.9	7.87	2.26	66.91	8.35	–	–	–	–	次回決算で再評価
📋 直近材料: 自社株買い・消却。 💴 現在値: 1991円
106	9006	京浜急行電鉄	陸運業	C	還元	12.94	1	7.73	3.18	34.4	12.13	–	–	–	–	次回決算で再評価
📋 直近材料: 配当3.18、鉄道・不動産回復期待。 💴 現在値: 1447円
107	9020	東日本旅客鉄道	陸運業	C	安定	14.99	1.25	8.37	2.48	28.16	13.43	Buy	21.32%	海外Buy	自己資本28.2%（やや低い）	次回決算で再評価
📋 直近材料: 旅客需要回復と不動産収益。 🌍 海外評価: Buy ｜目標株価 4069（3400〜4700）｜アナリスト12名｜上値余地21.32% 📝 海外メモ: 海外コンセンサスはBuy、平均目標株価は現在値比+21.32%。鉄道・不動産・インバウンド回復評価。 💴 現在値: 3386円
108	9434	ソフトバンク	情報・通信業	C	成長高配当	17.49	3.31	18.93	4.29	15.99	14.81	–	–	ROE18.9%（高水準）; 配当4.29%	自己資本16.0%（低い）	次回決算で再評価
📋 直近材料: 営業利益率14.81、ROE18.93、高配当。 💴 現在値: 205円
109	2810	ハウス食品グループ本社	食料品	C	還元	19.63	1.14	5.81	2.72	66.96	5.76	–	–	–	–	次回決算で再評価
📋 直近材料: 自己株式取得状況、投資有価証券売却益見込み。 💴 現在値: 3674円
110	3031	ラクーンホールディングス	情報・通信業	C	成長還元	36.77	2.64	7.17	3.87	21.6	20.08	–	–	営業利益率20.1%（高収益）	自己資本21.6%（やや低い）	次回決算で再評価
📋 直近材料: 2026/06/11 新サービス開始、有償SO発行。 💴 現在値: 569円
111	4912	ライオン	化学	C	安定	19.09	1.48	7.74	1.97	62.11	6.87	–	–	–	–	次回決算で再評価
📋 直近材料: ➖【C】財務安定、強材料限定。 💴 現在値: 1725円
112	5332	ＴＯＴＯ	ガラス・土石製品	C	安定	30.5	2.66	8.71	1.41	63.82	6.09	–	–	–	–	次回決算で再評価
📋 直近材料: 増配材料。 💴 現在値: 8533円
113	6460	セガサミーホールディングス	機械	C	還元	13.56	1.24	9.16	2.53	56.53	9.67	–	–	–	–	次回決算で再評価
📋 直近材料: 決算・経営体制。 💴 現在値: 2175円
114	6724	セイコーエプソン	電気機器	C	バリュー	14.62	1.01	6.91	2.97	55.61	3.51	–	–	PER14.6倍（業種内割安）	–	次回決算で再評価
📋 直近材料: 減損損失・業績予想差異。 💴 現在値: 2692円
115	7309	シマノ	輸送用機器	C	安定	36.26	1.76	4.85	2.05	92.45	14.43	Hold	4.50%	自己資本92.5%（堅固）	ROE4.8%（改善待ち）	次回決算で再評価
📋 直近材料: 自己株式取得状況、財務厚いがROE低め。 🌍 海外評価: Hold ｜目標株価 17248（15000〜21000）｜アナリスト11名｜上値余地4.50% 📝 海外メモ: 海外コンセンサスはHold、平均目標株価は現在値比+4.50%。自転車市況回復待ち。 💴 現在値: 17700円
116	9202	ＡＮＡホールディングス	空運業	C	バリュー	14.18	0.91	6.43	2	37.72	8.56	–	–	–	–	次回決算で再評価
📋 直近材料: 自社株買い進捗。 💴 現在値: 3000円
117	2193	クックパッド	サービス業	C	安定	11.25	0.68	5.75	0	90.84	4.95	–	–	自己資本90.8%（堅固）	–	次回決算で再評価
📋 直近材料: ➖【C】直近材料は決算・業績レビュー中心。大型の上方修正、増配、自社株買い、M&A等の強材料は調査範囲では見当たらず。 💴 現在値: 116円
118	3391	ツルハホールディングス	小売業	C	バリュー	21.52	1.02	4.74	2.43	53.11	4.48	–	–	–	ROE4.7%（改善待ち）	次回決算で再評価
📋 直近材料: ➖【C】決算待ち、ROE低め。 💴 現在値: 1972円
119	4922	コーセー	化学	C	安定	23.62	1.02	4.33	2.99	72.14	5.38	–	–	自己資本72.1%（堅固）	ROE4.3%（改善待ち）	次回決算で再評価
📋 直近材料: ➖【C】財務厚いがROE低め。 💴 現在値: 5024円
120	5943	ノーリツ	金属製品	C	バリュー	11.89	0.72	6.03	4.2	61.18	1.18	–	–	–	配当4.20%（利益率低く減配リスク）; 営業利益率1.2%（薄利）	次回決算で再評価
📋 直近材料: 自己株式取得状況、高配当・PBR1倍割れ。 💴 現在値: 2363円
121	6027	弁護士ドットコム	サービス業	C	成長	22.97	6.46	28.11	0	53.18	13.53	–	–	ROE28.1%（高水準）	PBR6.46倍（割高）	次回決算で再評価
📋 直近材料: 法務AIエージェント化、ROE高い。 💴 現在値: 2050円
122	6366	千代田化工建設	建設業	C	成長	14.84	1.56	10.54	0	22.16	16.62	–	–	ROE10.5%	自己資本22.2%（やや低い）	次回決算で再評価
📋 直近材料: 無配・自己資本比率低め、資料差替。 💴 現在値: 687円
123	6506	安川電機	電気機器	C	安定	37.58	3.65	9.72	1.06	59.52	8.73	Buy	-2.39%	海外Buy	–	次回決算で再評価
📋 直近材料: ➖【C】 FA・ロボット関連だがPER高め。 🌍 海外評価: Buy ｜目標株価 6647（4700〜9200）｜アナリスト17名｜上値余地-2.39% 📝 海外メモ: 海外コンセンサスはBuyながら平均目標株価は現在値比-2.39%。FA/ロボット期待の織り込みに注意。 💴 現在値: 6810円
124	7461	キムラ	卸売業	C	還元	10.61	0.4	3.82	3.04	45.74	2.87	–	–	–	PBR0.40倍（万年割安の可能性）; ROE3.8%（改善待ち）	次回決算で再評価
📋 直近材料: ➖【C】 PBR0.40・配当3.04だがROE低い。 💴 現在値: 460円
125	7762	シチズン時計	精密機器	C	安定	22.28	2.09	9.38	1.99	62.61	8.72	–	–	–	–	次回決算で再評価
📋 直近材料: PBR2.09で割安感は薄い。 💴 現在値: 2511円
126	3101	東洋紡	繊維製品	C	バリュー	13.01	0.68	7	2.43	33.99	6.62	–	–	–	–	次回決算で再評価
📋 直近材料: 業績予想と実績差異の開示。 💴 現在値: 1648円
127	5110	住友ゴム工業	ゴム製品	C	還元バリュー	10.4	0.79	7.58	3.86	48.69	1.36	–	–	–	営業利益率1.4%（薄利）	次回決算で再評価
📋 直近材料: 低PER・PBR1倍割れ・配当3.86。 💴 現在値: 2176円
128	6752	パナソニック　ホールディング	電気機器	C	安定	25.24	2.03	8.06	1.19	51.23	2.94	Buy	-14.12%	海外Buy	上値余地-14%（下落リスク）	次回決算で再評価
📋 直近材料: グループ成長戦略。 🌍 海外評価: Buy ｜目標株価 3720（2585〜5200）｜アナリスト15名｜上値余地-14.12% 📝 海外メモ: 海外コンセンサスはBuyながら平均目標株価は現在値比-14.12%。EV電池・事業再編期待の織り込み過多に注意。 💴 現在値: 4540円
129	2220	亀田製菓	食料品	C	バリュー	17.78	0.74	4.18	1.99	54.68	5.45	–	–	–	ROE4.2%（改善待ち）	次回決算で再評価
📋 直近材料: 2026/05/13 決算。売上+33.69、純利益+354.99。 💴 現在値: 1209円
130	2678	アスクル	小売業	C	安定	16.44	1.95	11.85	0.83	25.08	-5.19	–	–	ROE11.8%	自己資本25.1%（やや低い）; 営業利益率-5.2%（薄利）	次回決算で再評価
📋 直近材料: 2026/06/03 代表取締役異動、月次開示。 💴 現在値: 1212円
131	3197	すかいらーくホールディングス	小売業	C	安定	32.29	3.31	10.26	0.94	36.47	6.54	–	–	ROE10.3%	–	次回決算で再評価
📋 直近材料: 月次IRレポート、1Q決算。 💴 現在値: 2769円
132	6844	新電元工業	電気機器	C	バリュー	15.38	0.57	3.72	2.45	50.16	3.38	–	–	–	ROE3.7%（改善待ち）	次回決算で再評価
📋 直近材料: ➖【C】 PBR低いがROE弱い。 💴 現在値: 4080円
133	6971	京セラ	電気機器	C	安定	31.87	1.35	4.22	1.64	71.87	5.71	–	–	自己資本71.9%（堅固）	ROE4.2%（改善待ち）	次回決算で再評価
📋 直近材料: 還元/資本政策材料だがROE低め。 💴 現在値: 3411円
134	7182	ゆうちょ銀行	銀行業	C	還元	17.32	1.24	7.16	2.9	4.07	対象外	–	–	–	–	次回決算で再評価
📋 直近材料: 中計と配当予想。銀行業の営業利益率は対象外。 💴 現在値: 3210円
135	9735	セコム	サービス業	C	安定	24.46	1.97	8.05	1.88	58.95	12.76	–	–	–	–	次回決算で再評価
📋 直近材料: 安定収益、営業利益率12.76。 💴 現在値: 6398円
136	2341	アルバイトタイムス	サービス業	C	還元安定	20.92	1.02	4.87	3.14	79.04	3.39	–	–	自己資本79.0%（堅固）	ROE4.9%（改善待ち）	次回決算で再評価
📋 直近材料: ➖【C】 2026/04/09 自己株式消却、財務安全性は高いがROE低め。 💴 現在値: 159円
137	4911	資生堂	化学	C	安定	23.83	1.65	6.92	2.4	47.78	-2.97	Buy	26.37%	海外Buy	営業利益率-3.0%（薄利）	次回決算で再評価
📋 直近材料: ➖【C】黒字回復予想だが強材料限定。 🌍 海外評価: Buy ｜目標株価 3258（2494〜4288）｜アナリスト17名｜上値余地26.37% 📝 海外メモ: 海外コンセンサスはBuy、平均目標株価は現在値比+26.37%。中国・免税・ブランド回復の見極め。 💴 現在値: 2505円
138	4967	小林製薬	化学	C	安定	41.48	1.99	4.81	1.9	81.65	9	–	–	自己資本81.7%（堅固）	ROE4.8%（改善待ち）	次回決算で再評価
📋 直近材料: PER高・ROE低、信頼回復リスク。 💴 現在値: 5580円
139	6753	シャープ	電気機器	C	バリュー	9.37	1.41	15	0	19.6	2.57	–	–	PER9.4倍（業種内割安）; ROE15.0%	自己資本19.6%（低い）	次回決算で再評価
📋 直近材料: 配当0・決算短信訂正。 💴 現在値: 606円
140	7459	メディパルホールディングス	卸売業	C	還元	13.78	0.82	5.98	2.59	33.93	1.39	–	–	–	営業利益率1.4%（薄利）	次回決算で再評価
📋 直近材料: 増配・PBR1倍割れ。 💴 現在値: 2626円
141	8999	グランディハウス	不動産業	C	高配当	13.31	0.58	4.37	6.34	36.51	3.57	–	–	配当6.34%	ROE4.4%（改善待ち）	次回決算で再評価
📋 直近材料: 高配当・低PBRだがROE低い。 💴 現在値: 505円
142	2177	ベンチャーリパブリック	サービス業	D	安定	対象外	2.03	対象外	対象外	72.54	対象外	–	–	自己資本72.5%（堅固）	–	除外検討
📋 直近材料: ➖【C】現行上場/投資対象として要確認。過去情報中心。 💴 現在値: 1092円
143	3103	ユニチカ	繊維製品	D	バリュー	11.9	1.11	9.3	0	35.69	8.9	–	–	–	–	除外検討
📋 直近材料: 債務免除益と構造改善費用、無配。 💴 現在値: 1032円
144	3140	ＢＲＵＮＯ	卸売業	D	安定	40.31	2.66	6.61	0.37	55.01	3.03	–	–	–	–	除外検討
📋 直近材料: ➖【C】減資、PER高め。 💴 現在値: 1068円
145	4188	三菱ケミカルグループ	化学	D	バリュー	11.62	0.84	7.21	2.95	29.98	0.81	Hold	-13.91%	PER11.6倍（業種内割安）	自己資本30.0%（やや低い）; 営業利益率0.8%（薄利）; 上値余地-14%（下落リスク）	除外検討
📋 直近材料: 26/3期営業利益-78.75。 🌍 海外評価: Hold ｜目標株価 988（790〜1300）｜アナリスト12名｜上値余地-13.91% 📝 海外メモ: 海外コンセンサスはHold、平均目標株価は現在値比-13.91%。化学市況・事業再編期待の織り込みに注意。 💴 現在値: 1086円
146	4502	武田薬品工業	医薬品	D	高配当	48.41	1.08	2.23	4.01	47.9	7.48	Buy	19.78%	配当4.01%（高配当＋財務安定）; 海外Buy	ROE2.2%（低水準）	除外検討
📋 直近材料: 引当金計上・決算短信修正、ROE低い。 🌍 海外評価: Buy ｜目標株価 6130（4900〜7900）｜アナリスト15名｜上値余地19.78% 📝 海外メモ: 海外コンセンサスはBuy、平均目標株価は現在値比+19.78%。大型医薬として海外評価を重視。 💴 現在値: 5087円
147	6645	オムロン	電気機器	D	安定	40.13	1.32	3.29	1.85	55.13	7.81	Hold	0.43%	–	ROE3.3%（改善待ち）	除外検討
📋 直近材料: TOB材料ありだがROE低い。 🌍 海外評価: Hold ｜目標株価 5636（4000〜8000）｜アナリスト11名｜上値余地0.43% 📝 海外メモ: 海外コンセンサスはHold、平均目標株価は現在値比+0.43%。回復期待はあるが上値余地は限定的。 💴 現在値: 5612円
148	9887	松屋フーズホールディングス	小売業	D	安定	25.09	1.65	6.59	0.56	40.96	4.12	–	–	–	–	除外検討
📋 直近材料: 減損損失・低利回り。 💴 現在値: 4630円
149	2764	ひらまつ	小売業	D	安定	34.34	1.62	4.73	0.87	51.16	2.02	–	–	–	ROE4.7%（改善待ち）	除外検討
📋 直近材料: 27/3期営業利益+70.4予想、復配予定。 💴 現在値: 140円
150	6178	日本郵政	サービス業	D	還元	15.96	0.62	3.91	2.78	3.35	9.37	–	–	–	ROE3.9%（改善待ち）; 自己資本3.4%（低い）	除外検討
📋 直近材料: 自己株式取得終了・中計。 💴 現在値: 2161円
151	7911	凸版印刷	その他製品	D	バリュー	23.14	0.95	4.11	1.28	52.27	3.91	–	–	–	ROE4.1%（改善待ち）	除外検討
📋 直近材料: TOPPAN HD。PBR0.95・自社株買い。 💴 現在値: 4515円
152	2531	宝ホールディングス	食料品	D	安定	36.14	1.66	4.59	1.39	50.5	4.33	–	–	–	ROE4.6%（改善待ち）	除外検討
📋 直近材料: 26/3期営業利益-17.1、純利益-27.8。 💴 現在値: 2230円
153	3878	巴川製紙所	パルプ・紙	D	バリュー	17.32	0.44	2.55	1.89	34.69	4.55	–	–	–	PBR0.44倍（万年割安の可能性）; ROE2.5%（低水準）	除外検討
📋 直近材料: ➖【C】 PBR低いがROE弱い。 💴 現在値: 795円
154	4385	メルカリ	情報・通信業	D	成長	23.77	5.17	26.31	0	17.83	14.45	–	–	ROE26.3%（高水準）	PBR5.17倍（割高）; 自己資本17.8%（低い）	除外検討
📋 直近材料: 業績予想修正・高ROEだが無配・高PBR。 💴 現在値: 3763円
155	7212	エフテック	輸送用機器	D	還元	14.79	0.2	1.38	3.14	31.83	2.88	–	–	–	PBR0.20倍（万年割安の可能性）; ROE1.4%（低水準）	除外検討
📋 直近材料: PBR0.20・増配だがROE低い。 💴 現在値: 637円
156	7220	武蔵精密工業	輸送用機器	D	安定	45.68	2.43	5.33	0.88	40.46	5.92	–	–	–	–	除外検討
📋 直近材料: 新規受注あるが割高感。 💴 現在値: 4530円
157	8566	リコーリース	その他金融業	D	高配当	15.67	0.77	4.92	4.23	16.49	対象外	–	–	配当4.23%	ROE4.9%（改善待ち）; 自己資本16.5%（低い）	除外検討
📋 直近材料: 高配当・PBR1倍割れだがROE低め。 💴 現在値: 6050円
158	2334	イオレ	サービス業	D	成長	19.55	7.1	36.31	0	31.63	1.41	–	–	ROE36.3%（高水準）	PBR7.10倍（割高）; 営業利益率1.4%（薄利）	除外検討
📋 直近材料: 2026/06/19 Anthropic投資目的SPV持分取得契約解消。 💴 現在値: 606円
159	2695	くら寿司	小売業	D	安定	41.7	1.95	4.67	0.95	39.11	1.98	–	–	–	ROE4.7%（改善待ち）; 営業利益率2.0%（薄利）	除外検討
📋 直近材料: ➖【C】 2026/06/12 2Q決算。高PER・低ROE。 💴 現在値: 1574円
160	2928	ＲＩＺＡＰグループ	小売業	D	安定	71.27	2.03	2.85	0.78	30.88	6.63	–	–	–	PER71.3倍（割高）; ROE2.9%（低水準）	除外検討
📋 直近材料: 26/3期営業利益+488.9、純利益+445.5。 💴 現在値: 172円
161	3079	ディーブイエックス	卸売業	D	還元	32.28	1.18	3.65	5.04	35.37	0.53	–	–	–	ROE3.6%（改善待ち）; 配当5.04%（利益率低く減配リスク）; 営業利益率0.5%（薄利）	除外検討
📋 直近材料: 決算短信訂正と株式交換・親会社異動。 💴 現在値: 993円
162	6976	太陽誘電	電気機器	D	安定	116.57	6.09	5.23	0.54	55.95	5.63	–	–	–	PER116.6倍（割高）; PBR6.09倍（割高）	除外検討
📋 直近材料: PER/PBR高くROE低め。 💴 現在値: 16780円
163	2378	ルネサンス	サービス業	D	安定	37.68	1.95	5.17	1.31	16.97	2.65	–	–	–	自己資本17.0%（低い）	除外検討
📋 直近材料: 26/3期純損失21.06億円、減損30.56億円。 💴 現在値: 996円
164	3178	チムニー	小売業	D	安定	81.49	3.18	3.9	0.47	40.34	1.86	–	–	–	PER81.5倍（割高）; ROE3.9%（改善待ち）; 営業利益率1.9%（薄利）	除外検討
📋 直近材料: ➖【C】月次ありだがPER高・ROE低。 💴 現在値: 1056円
165	6897	ツインバード工業	電気機器	D	バリュー	173.02	1.19	0.69	1.78	66.13	-9.5	–	–	–	PER173.0倍（割高）; ROE0.7%（低水準）; 営業利益率-9.5%（薄利）	除外検討
📋 直近材料: PER極端に高くROE低い。 💴 現在値: 730円
166	7616	コロワイド	小売業	D	安定	71.75	2.27	3.17	0.28	24	3.13	–	–	–	PER71.8倍（割高）; ROE3.2%（改善待ち）; 自己資本24.0%（やや低い）	除外検討
📋 直近材料: 優待人気を除く投資指標弱い。 💴 現在値: 1802円
167	2698	キャンドゥ	小売業	D	安定	121.08	5.17	4.27	0.5	31.92	1.76	–	–	–	PER121.1倍（割高）; PBR5.17倍（割高）; ROE4.3%（改善待ち）	除外検討
📋 直近材料: ➖【C】 2026/06/08 月次、PER高くROE低め。 💴 現在値: 3405円
168	4088	エア・ウォーター	化学	D	要注意	赤字	1.43	赤字	2.7	38.56	6.99	–	–	–	赤字	除外検討
📋 直近材料: 有報提出期限延長検討・調査委員会。 💴 現在値: 2778円
169	3994	マネーフォワード	情報・通信業	D	安定	138.79	5.27	4.1	0	26.06	-5.27	–	–	–	PER138.8倍（割高）; PBR5.27倍（割高）; ROE4.1%（改善待ち）	除外検討
📋 直近材料: 業績予想修正・優待導入だがPER高・無配。 💴 現在値: 3973円
170	3656	ＫＬａｂ	情報・通信業	D	要注意安定	赤字	1.59	赤字	0	79.8	-19.02	–	–	自己資本79.8%（堅固）	赤字; 営業利益率-19.0%（薄利）	除外検討
📋 直近材料: 赤字・無配、ゲーム新作材料あり。 💴 現在値: 210円
171	8105	堀田丸正	卸売業	D	要注意安定	赤字	2.47	赤字	0	86.23	-15.61	–	–	自己資本86.2%（堅固）	赤字; 営業利益率-15.6%（薄利）	除外検討
📋 直近材料: Bitcoin Japan。赤字・希薄化/転換リスク。 💴 現在値: 153円
172	3807	フィスコ	情報・通信業	D	安定	221.45	5.78	2.61	0	31.21	0.48	–	–	–	PER221.4倍（割高）; PBR5.78倍（割高）; ROE2.6%（低水準）	除外検討
📋 直近材料: PER高・ROE低・無配。 💴 現在値: 87円
173	6228	ジェイ・イー・ティ	機械	D	要注意	赤字	0.69	赤字	0	49.82	-10.18	–	–	–	赤字; 営業利益率-10.2%（薄利）	除外検討
📋 直近材料: 猶予期間入り・違約金徴求。 💴 現在値: 512円
174	9417	スマートバリュー	情報・通信業	D	要注意	赤字	2.35	赤字	3	6.24	4.4	–	–	–	赤字; 自己資本6.2%（低い）	除外検討
📋 直近材料: 赤字・自己資本比率低い。 💴 現在値: 333円
175	4755	楽天グループ	サービス業	D	要注意	赤字	1.66	赤字	0	3.07	0.58	–	–	–	赤字; 自己資本3.1%（低い）; 営業利益率0.6%（薄利）	除外検討
📋 直近材料: 赤字・無配・自己資本比率低い。 💴 現在値: 690円
176	7412	アトム	小売業	D	要注意	74743.73	20.31	0.03	0	25.35	0.08	–	–	–	PER74744倍（実質無益）; PBR20.31倍（割高）; ROE0.0%（低水準）	除外検討
📋 直近材料: 優待変更・特損、投資指標は厳しい。 💴 現在値: 387円

※行クリックで直近材料・海外評価を展開。列ヘッダクリックでソート。

S S — かなり有望（2銘柄）

コード	銘柄名	業種	理由
2670	エービーシー・マート	小売業	PER15.2倍（業種内割安）; ROE11.7%
2127	日本Ｍ＆Ａセンターホールディ	サービス業	ROE26.7%（高水準）; 配当4.68%（高配当＋財務安定）

A A — 有望（36銘柄）

コード	銘柄名	業種	理由
4536	参天製薬	医薬品	ROE13.5%; 自己資本70.2%（堅固）
4928	ノエビアホールディングス	化学	ROE16.8%（高水準）; 配当5.27%（高配当＋財務安定）
6758	ソニーグループ	電気機器	ROE14.3%; 海外Strong Buy
8214	ＡＯＫＩホールディングス	小売業	PER13.7倍（業種内割安）; 配当5.52%（高配当＋財務安定）
6080	Ｍ＆Ａキャピタルパートナーズ	サービス業	ROE15.9%（高水準）; 自己資本79.2%（堅固）
9672	東京都競馬	サービス業	ROE11.4%; 自己資本78.1%（堅固）
1911	住友林業	建設業	PER8.9倍（業種内割安）; 海外Buy
2270	雪印メグミルク	食料品	PER9.1倍（業種内割安）; ROE10.3%
3920	アイビーシー	情報・通信業	ROE17.9%（高水準）; 営業利益率23.5%（高収益）
4568	第一三共	医薬品	ROE15.6%（高水準）; 海外Strong Buy
4826	ＣＩＪ	情報・通信業	ROE11.3%; 配当4.02%（高配当＋財務安定）
6702	富士通	電気機器	ROE15.3%（高水準）; 海外Buy
7734	理研計器	精密機器	ROE11.2%; 自己資本84.5%（堅固）
4543	テルモ	精密機器	ROE10.4%; 海外Buy
6741	日本信号	電気機器	PER9.9倍（業種内割安）
6701	日本電気	電気機器	ROE12.3%; 海外Strong Buy
7102	日本車輌製造	輸送用機器	PER6.3倍（業種内割安）
7611	ハイデイ日高	小売業	ROE18.1%（高水準）; 自己資本72.8%（堅固）
9765	オオバ	サービス業	ROE10.6%; 配当4.01%（高配当＋財務安定）
9989	サンドラッグ	小売業	PER13.8倍（業種内割安）; ROE11.2%
1802	大林組	建設業	ROE12.5%; 海外Buy
5020	ＥＮＥＯＳホールディングス	石油・石炭製品	PER7.9倍（業種内割安）; ROE12.3%
6420	フクシマガリレイ	機械	ROE10.9%; 自己資本73.4%（堅固）
7466	ＳＰＫ	卸売業	PER9.4倍（業種内割安）
9974	ベルク	小売業	PER10.5倍（業種内割安）; ROE10.6%
1801	大成建設	建設業	ROE15.9%（高水準）; 海外Buy
2288	丸大食品	食料品	PER8.5倍（業種内割安）
4666	パーク２４	不動産業	PER8.0倍（業種内割安）; ROE39.8%（高水準）
5015	ビーピー・カストロール	石油・石炭製品	ROE11.7%; 配当4.96%（高配当＋財務安定）
7003	三井Ｅ＆Ｓホールディングス	機械	ROE13.1%; 海外Strong Buy
7458	第一興商	卸売業	配当4.06%（高配当＋財務安定）
7751	キヤノン	電気機器	PER11.1倍（業種内割安）
7846	パイロットコーポレーション	その他製品	ROE10.2%; 自己資本79.2%（堅固）
8227	しまむら	小売業	PER14.2倍（業種内割安）; 自己資本88.1%（堅固）
9201	日本航空	空運業	海外Buy
9936	王将フードサービス	小売業	ROE10.9%; 自己資本76.5%（堅固）

B B — ウォッチ継続（61銘柄）

コード	銘柄名	業種	理由
2371	カカクコム	サービス業	ROE31.9%（高水準）; 自己資本70.3%（堅固）
2915	ケンコーマヨネーズ	食料品	PER10.3倍（業種内割安）
3661	エムアップホールディングス	情報・通信業	ROE37.3%（高水準）
6954	ファナック	電気機器	自己資本89.2%（堅固）; 営業利益率21.4%（高収益）
7692	アースインフィニティ	小売業	PER14.6倍（業種内割安）; ROE43.9%（高水準）
8316	三井住友フィナンシャルグルー	銀行業	ROE10.8%; 海外Buy
8876	リログループ	サービス業	ROE24.4%（高水準）; 営業利益率20.4%（高収益）
9433	ＫＤＤＩ	情報・通信業	ROE13.9%
9986	蔵王産業	卸売業	配当4.08%（高配当＋財務安定）; 自己資本86.0%（堅固）
3401	帝人	繊維製品	PER7.0倍（業種内割安）; ROE12.3%
3543	コメダホールディングス	卸売業	ROE13.8%
5233	太平洋セメント	ガラス・土石製品	PER9.5倍（業種内割安）
6273	ＳＭＣ	機械	自己資本91.5%（堅固）; 営業利益率22.6%（高収益）
6501	日立製作所	電気機器	ROE12.9%; 海外Buy
6745	ホーチキ	電気機器	ROE13.2%
6861	キーエンス	電気機器	ROE13.0%; 自己資本94.6%（堅固）
7453	良品計画	小売業	ROE16.4%（高水準）; 海外Buy
7564	ワークマン	小売業	ROE14.6%; 自己資本82.8%（堅固）
8801	三井不動産	不動産業	海外Strong Buy; 上値余地47%
9432	日本電信電話	情報・通信業	ROE10.1%; 海外Buy
9980	ＭＲＫホールディングス	小売業	PER6.8倍（業種内割安）; 自己資本77.7%（堅固）
2181	パーソルホールディングス	サービス業	ROE20.3%（高水準）; 配当5.49%
2269	明治ホールディングス	食料品	–
2282	日本ハム	食料品	配当8.87%
3046	ジンズホールディングス	小売業	ROE25.4%（高水準）
4768	大塚商会	情報・通信業	ROE15.6%（高水準）
6503	三菱電機	電気機器	ROE10.6%; 海外Buy
7781	平山ホールディングス	精密機器	ROE15.8%（高水準）
8002	丸紅	卸売業	ROE13.3%; 海外Buy
8022	美津濃	その他製品	ROE11.0%
8053	住友商事	卸売業	ROE13.6%; 海外Buy
9101	日本郵船	海運業	–
9843	ニトリホールディングス	小売業	PER15.2倍（業種内割安）
4203	住友ベークライト	化学	自己資本71.7%（堅固）
4528	小野薬品工業	医薬品	自己資本76.9%（堅固）
4689	Ｚホールディングス	情報・通信業	自己資本26.8%（やや低い）
7936	アシックス	その他製品	ROE34.8%（高水準）; 海外Buy
8136	サンリオ	卸売業	ROE41.0%（高水準）; 営業利益率40.1%（高収益）
2587	サントリー食品インターナショ	食料品	–
2751	テンポスホールディングス	卸売業	ROE15.6%（高水準）
2802	味の素	食料品	ROE15.6%（高水準）; 海外Buy
3407	旭化成	化学	–
6788	日本トリム	電気機器	–
8031	三井物産	卸売業	ROE10.5%
8058	三菱商事	卸売業	ROE11.7%; 海外Buy
9412	スカパーＪＳＡＴホールディン	情報・通信業	自己資本74.4%（堅固）; 営業利益率27.6%（高収益）
1377	サカタのタネ	水産・農林業	自己資本82.3%（堅固）
2331	綜合警備保障	サービス業	–
2432	ディー・エヌ・エー	サービス業	–
2811	カゴメ	食料品	–
3097	物語コーポレーション	小売業	ROE16.8%（高水準）
7012	川崎重工業	輸送用機器	ROE12.5%; 海外Buy
7272	ヤマハ発動機	輸送用機器	–
7752	リコー	電気機器	PER13.2倍（業種内割安）
7984	コクヨ	その他製品	自己資本73.1%（堅固）
8411	みずほフィナンシャルグループ	銀行業	ROE11.5%; 海外Buy
2229	カルビー	食料品	海外Sell
2809	キユーピー	食料品	–
3099	三越伊勢丹ホールディングス	小売業	–
6298	ワイエイシイホールディングス	機械	ROE11.8%
7550	ゼンショーホールディングス	小売業	ROE14.7%; 上値余地32%

C C — 決め手不足（42銘柄）

コード	銘柄名	業種	理由
2009	鳥越製粉	食料品	配当4.53%; 自己資本79.5%（堅固）
4229	群栄化学工業	化学	自己資本80.3%（堅固）
4293	セプテーニ・ホールディングス	サービス業	–
5411	ＪＦＥホールディングス	鉄鋼	配当5.17%
5949	ユニプレス	輸送用機器	配当5.74%
6952	カシオ計算機	電気機器	–
9006	京浜急行電鉄	陸運業	–
9020	東日本旅客鉄道	陸運業	海外Buy
9434	ソフトバンク	情報・通信業	ROE18.9%（高水準）; 配当4.29%
2810	ハウス食品グループ本社	食料品	–
3031	ラクーンホールディングス	情報・通信業	営業利益率20.1%（高収益）
4912	ライオン	化学	–
5332	ＴＯＴＯ	ガラス・土石製品	–
6460	セガサミーホールディングス	機械	–
6724	セイコーエプソン	電気機器	PER14.6倍（業種内割安）
7309	シマノ	輸送用機器	自己資本92.5%（堅固）
9202	ＡＮＡホールディングス	空運業	–
2193	クックパッド	サービス業	自己資本90.8%（堅固）
3391	ツルハホールディングス	小売業	ROE4.7%（改善待ち）
4922	コーセー	化学	自己資本72.1%（堅固）
5943	ノーリツ	金属製品	配当4.20%（利益率低く減配リスク）; 営業利益率1.2%（薄利）
6027	弁護士ドットコム	サービス業	ROE28.1%（高水準）
6366	千代田化工建設	建設業	ROE10.5%
6506	安川電機	電気機器	海外Buy
7461	キムラ	卸売業	PBR0.40倍（万年割安の可能性）; ROE3.8%（改善待ち）
7762	シチズン時計	精密機器	–
3101	東洋紡	繊維製品	–
5110	住友ゴム工業	ゴム製品	営業利益率1.4%（薄利）
6752	パナソニック　ホールディング	電気機器	海外Buy
2220	亀田製菓	食料品	ROE4.2%（改善待ち）
2678	アスクル	小売業	ROE11.8%
3197	すかいらーくホールディングス	小売業	ROE10.3%
6844	新電元工業	電気機器	ROE3.7%（改善待ち）
6971	京セラ	電気機器	自己資本71.9%（堅固）
7182	ゆうちょ銀行	銀行業	–
9735	セコム	サービス業	–
2341	アルバイトタイムス	サービス業	自己資本79.0%（堅固）
4911	資生堂	化学	海外Buy
4967	小林製薬	化学	自己資本81.7%（堅固）
6753	シャープ	電気機器	PER9.4倍（業種内割安）; ROE15.0%
7459	メディパルホールディングス	卸売業	営業利益率1.4%（薄利）
8999	グランディハウス	不動産業	配当6.34%

D D — 除外・要注意（35銘柄）

コード	銘柄名	業種	理由
2177	ベンチャーリパブリック	サービス業	自己資本72.5%（堅固）
3103	ユニチカ	繊維製品	–
3140	ＢＲＵＮＯ	卸売業	–
4188	三菱ケミカルグループ	化学	PER11.6倍（業種内割安）
4502	武田薬品工業	医薬品	配当4.01%（高配当＋財務安定）; 海外Buy
6645	オムロン	電気機器	ROE3.3%（改善待ち）
9887	松屋フーズホールディングス	小売業	–
2764	ひらまつ	小売業	ROE4.7%（改善待ち）
6178	日本郵政	サービス業	ROE3.9%（改善待ち）; 自己資本3.4%（低い）
7911	凸版印刷	その他製品	ROE4.1%（改善待ち）
2531	宝ホールディングス	食料品	ROE4.6%（改善待ち）
3878	巴川製紙所	パルプ・紙	PBR0.44倍（万年割安の可能性）; ROE2.5%（低水準）
4385	メルカリ	情報・通信業	ROE26.3%（高水準）
7212	エフテック	輸送用機器	PBR0.20倍（万年割安の可能性）; ROE1.4%（低水準）
7220	武蔵精密工業	輸送用機器	–
8566	リコーリース	その他金融業	配当4.23%
2334	イオレ	サービス業	ROE36.3%（高水準）
2695	くら寿司	小売業	ROE4.7%（改善待ち）; 営業利益率2.0%（薄利）
2928	ＲＩＺＡＰグループ	小売業	PER71.3倍（割高）; ROE2.9%（低水準）
3079	ディーブイエックス	卸売業	ROE3.6%（改善待ち）; 配当5.04%（利益率低く減配リスク）
6976	太陽誘電	電気機器	PER116.6倍（割高）; PBR6.09倍（割高）
2378	ルネサンス	サービス業	自己資本17.0%（低い）
3178	チムニー	小売業	PER81.5倍（割高）; ROE3.9%（改善待ち）
6897	ツインバード工業	電気機器	PER173.0倍（割高）; ROE0.7%（低水準）
7616	コロワイド	小売業	PER71.8倍（割高）; ROE3.2%（改善待ち）
2698	キャンドゥ	小売業	PER121.1倍（割高）; PBR5.17倍（割高）
4088	エア・ウォーター	化学	赤字
3994	マネーフォワード	情報・通信業	PER138.8倍（割高）; PBR5.27倍（割高）
3656	ＫＬａｂ	情報・通信業	自己資本79.8%（堅固）
8105	堀田丸正	卸売業	自己資本86.2%（堅固）
3807	フィスコ	情報・通信業	PER221.4倍（割高）; PBR5.78倍（割高）
6228	ジェイ・イー・ティ	機械	赤字; 営業利益率-10.2%（薄利）
9417	スマートバリュー	情報・通信業	赤字; 自己資本6.2%（低い）
4755	楽天グループ	サービス業	赤字; 自己資本3.1%（低い）
7412	アトム	小売業	PER74744倍（実質無益）; PBR20.31倍（割高）

— 対象外（21銘柄）

コード	銘柄名	業種	理由
2031	ＮＥＸＴ　ＮＯＴＥＳ　香港ハ	ETN	ETN
2412	ベネフィット・ワン	サービス業	TOB/上場廃止/非上場化
3141	ウエルシアホールディングス	小売業	TOB/上場廃止/非上場化
4327	日本エス・エイチ・エル	サービス業	TOB/上場廃止/非上場化
4555	沢井製薬	医薬品	TOB/上場廃止/非上場化
4837	シダックス	サービス業	TOB/上場廃止/非上場化
4921	ファンケル	化学	TOB/上場廃止/非上場化
5191	住友理工	ゴム製品	TOB/上場廃止/非上場化
6355	住友精密工業	機械	TOB/上場廃止/非上場化
6502	東芝	電気機器	TOB/上場廃止/非上場化
7448	ジーンズメイト	小売業	TOB/上場廃止/非上場化
7518	ネットワンシステムズ	情報・通信業	TOB/上場廃止/非上場化
7577	ＨＡＰｉＮＳ	小売業	TOB/上場廃止/非上場化
7739	キヤノン電子	電気機器	TOB/上場廃止/非上場化
8028	ファミリーマート	小売業	TOB/上場廃止/非上場化
8114	デサント	繊維製品	TOB/上場廃止/非上場化
8279	ヤオコー	小売業	TOB/上場廃止/非上場化
9058	トランコム	陸運業	TOB/上場廃止/非上場化
9086	日立物流	陸運業	TOB/上場廃止/非上場化
9437	ＮＴＴドコモ	情報・通信業	TOB/上場廃止/非上場化
9783	ベネッセホールディングス	サービス業	TOB/上場廃止/非上場化

💰 高配当・還元 TOP10

#	コード	銘柄名	評価	PER	PBR	ROE	配当	自己資本	営利率	海外
1	2282	日本ハム	B	15.09	1.07	7.08	8.87	53.83	3.95	–
2	4928	ノエビアホールディングス	A	18.18	3.05	16.78	5.27	68.11	17.11	–
3	5015	ビーピー・カストロール	A	20.26	2.36	11.65	4.96	76.23	10.63	–
4	2127	日本Ｍ＆Ａセンターホールディ	S	14.68	3.92	26.7	4.68	75.78	37.33	–
5	8214	ＡＯＫＩホールディングス	A	13.72	0.95	6.9	5.52	64.27	8.71	–
6	7458	第一興商	A	14.18	1.4	9.87	4.06	56.09	11.06	–
7	4826	ＣＩＪ	A	16.69	1.88	11.28	4.02	75.83	8.07	–
8	9765	オオバ	A	12.43	1.32	10.59	4.01	57.27	11.76	–
9	4293	セプテーニ・ホールディングス	C	17.98	1.44	8.01	3.96	64.69	13.99	–
10	7751	キヤノン	A	11.11	1.08	9.7	3.76	55.04	9.85	Hold

📉 割安バリュー TOP10

#	コード	銘柄名	評価	PER	PBR	ROE	配当	自己資本	営利率	海外
1	7212	エフテック	D	14.79	0.2	1.38	3.14	31.83	2.88	–
2	5411	ＪＦＥホールディングス	C	6.56	0.38	5.73	5.17	44.43	4.27	Hold
3	7102	日本車輌製造	A	6.26	0.57	9.12	1.54	53.91	11.62	–
4	9980	ＭＲＫホールディングス	B	6.76	0.57	8.49	1.1	77.71	2.73	–
5	3401	帝人	B	6.99	0.86	12.35	3.07	39.61	-7.14	–
6	5020	ＥＮＥＯＳホールディングス	A	7.88	0.97	12.32	2.8	37.05	0.86	Buy
7	7461	キムラ	C	10.61	0.4	3.82	3.04	45.74	2.87	–
8	2288	丸大食品	A	8.5	0.71	8.41	3.57	61.07	2.33	–
9	5949	ユニプレス	C	12.09	0.41	3.39	5.74	45.37	3.26	–
10	1911	住友林業	A	8.87	0.81	9.13	3.64	39.84	7.44	Buy

🚀 成長期待 TOP10

#	コード	銘柄名	評価	PER	PBR	ROE	配当	自己資本	営利率	海外
1	8136	サンリオ	B	20.75	8.5	40.95	1.47	66.38	40.12	–
2	7692	アースインフィニティ	B	14.64	6.42	43.85	3.56	42.45	10.24	–
3	2371	カカクコム	B	31.63	10.08	31.85	1.63	70.28	28.94	Buy
4	2127	日本Ｍ＆Ａセンターホールディ	S	14.68	3.92	26.7	4.68	75.78	37.33	–
5	3661	エムアップホールディングス	B	12.94	4.82	37.28	3.72	29.7	15.78	–
6	7936	アシックス	B	28.72	9.99	34.8	0.85	49.38	17.57	Buy
7	4666	パーク２４	A	8.02	3.19	39.79	3.15	32.12	9.25	–
8	6861	キーエンス	B	42	5.39	13.04	0.71	94.57	50.95	Buy
9	6027	弁護士ドットコム	C	22.97	6.46	28.11	0	53.18	13.53	–
10	8876	リログループ	B	13.97	3.41	24.44	2.6	26.08	20.4	–

🛡️ 財務安定 TOP10

#	コード	銘柄名	評価	PER	PBR	ROE	配当	自己資本	営利率	海外
1	6861	キーエンス	B	42	5.39	13.04	0.71	94.57	50.95	Buy
2	9672	東京都競馬	A	11.76	1.34	11.36	2.99	78.07	36.91	–
3	2127	日本Ｍ＆Ａセンターホールディ	S	14.68	3.92	26.7	4.68	75.78	37.33	–
4	6080	Ｍ＆Ａキャピタルパートナーズ	A	14.88	2.36	15.89	2.02	79.19	34.62	–
5	8136	サンリオ	B	20.75	8.5	40.95	1.47	66.38	40.12	–
6	6273	ＳＭＣ	B	26.6	2.14	8.04	1.4	91.49	22.62	Buy
7	6954	ファナック	B	35.46	3.52	9.91	1.52	89.2	21.42	Buy
8	9412	スカパーＪＳＡＴホールディン	B	26.09	2.32	8.89	1.93	74.44	27.65	–
9	7734	理研計器	A	17.12	1.92	11.24	1.66	84.49	22.5	–
10	2371	カカクコム	B	31.63	10.08	31.85	1.63	70.28	28.94	Buy

⚠️ 要注意 TOP10

#	コード	銘柄名	評価	PER	PBR	ROE	配当	自己資本	営利率	海外
1	7412	アトム	D	74743.73	20.31	0.03	0	25.35	0.08	–
2	4755	楽天グループ	D	赤字	1.66	赤字	0	3.07	0.58	–
3	6228	ジェイ・イー・ティ	D	赤字	0.69	赤字	0	49.82	-10.18	–
4	9417	スマートバリュー	D	赤字	2.35	赤字	3	6.24	4.4	–
5	3807	フィスコ	D	221.45	5.78	2.61	0	31.21	0.48	–
6	3656	ＫＬａｂ	D	赤字	1.59	赤字	0	79.8	-19.02	–
7	8105	堀田丸正	D	赤字	2.47	赤字	0	86.23	-15.61	–
8	3994	マネーフォワード	D	138.79	5.27	4.1	0	26.06	-5.27	–
9	4088	エア・ウォーター	D	赤字	1.43	赤字	2.7	38.56	6.99	–
10	2698	キャンドゥ	D	121.08	5.17	4.27	0.5	31.92	1.76	–

1. 2670 エービーシー・マート

S 安定バリュー

✅ 良い点: PER15.2倍（業種内割安）; ROE11.7%; 自己資本87.5%（堅固）; 海外Buy

⚠️ 気になる点: 特段の懸念なし

📋 直近材料: 2026/06/01 韓国FOLDER事業譲受け。

🔭 中長期: 海外Buy。ROEの持続性と利益成長率を注視。

📌 次に確認: 決算資料・中計を確認／海外レポート確認

2. 2127 日本Ｍ＆Ａセンターホールディングス

S 成長高配当

✅ 良い点: ROE26.7%（高水準）; 配当4.68%（高配当＋財務安定）; 自己資本75.8%（堅固）; 営業利益率37.3%（高収益）

⚠️ 気になる点: 特段の懸念なし

📋 直近材料: 2026/06/25 自己株式処分。高ROE・高配当。

🔭 中長期: ROEの持続性と利益成長率を注視。

📌 次に確認: 決算資料・中計を確認

3. 4536 参天製薬

A 安定

✅ 良い点: ROE13.5%; 自己資本70.2%（堅固）; 海外Buy

⚠️ 気になる点: 特段の懸念なし

📋 直近材料: ROE・財務良好、決算中心。

🔭 中長期: 海外Buy。ROEの持続性と利益成長率を注視。

📌 次に確認: 決算資料・中計を確認／海外レポート確認

4. 4928 ノエビアホールディングス

A 成長高配当

✅ 良い点: ROE16.8%（高水準）; 配当5.27%（高配当＋財務安定）

⚠️ 気になる点: 特段の懸念なし

📋 直近材料: ROE16.78・配当5.27。

🔭 中長期: ROEの持続性と利益成長率を注視。

📌 次に確認: 決算資料・中計を確認

5. 6758 ソニーグループ

A 成長

✅ 良い点: ROE14.3%; 海外Strong Buy; 上値余地42%

⚠️ 気になる点: 特段の懸念なし

📋 直近材料: 自社株買い・TSMC提携基本合意。

🔭 中長期: 海外Strong Buy。ROEの持続性と利益成長率を注視。

📌 次に確認: 決算資料・中計を確認／海外レポート確認

6. 8214 ＡＯＫＩホールディングス

A 高配当バリュー

✅ 良い点: PER13.7倍（業種内割安）; 配当5.52%（高配当＋財務安定）

⚠️ 気になる点: 特段の懸念なし

📋 直近材料: 高配当・PBR1倍割れ。

🔭 中長期: 減配リスクと業績推移を注視。

📌 次に確認: 決算資料・中計を確認

7. 6080 Ｍ＆Ａキャピタルパートナーズ

A 成長安定

✅ 良い点: ROE15.9%（高水準）; 自己資本79.2%（堅固）; 営業利益率34.6%（高収益）

⚠️ 気になる点: 特段の懸念なし

📋 直近材料: 岐阜新聞社との業務提携。

🔭 中長期: ROEの持続性と利益成長率を注視。

📌 次に確認: 決算資料・中計を確認

8. 9672 東京都競馬

A 成長安定

✅ 良い点: ROE11.4%; 自己資本78.1%（堅固）; 営業利益率36.9%（高収益）

⚠️ 気になる点: 特段の懸念なし

📋 直近材料: 収益性・財務安全性良好。

🔭 中長期: ROEの持続性と利益成長率を注視。

📌 次に確認: 決算資料・中計を確認

9. 1911 住友林業

A 還元バリュー

✅ 良い点: PER8.9倍（業種内割安）; 海外Buy; 上値余地35%

⚠️ 気になる点: 特段の懸念なし

📋 直近材料: 2026/05/14 米Tri Pointe Homes株式取得完了、子会社化。

🔭 中長期: 海外Buy。減配リスクと業績推移を注視。

📌 次に確認: 決算資料・中計を確認／海外レポート確認

10. 2270 雪印メグミルク

A バリュー

✅ 良い点: PER9.1倍（業種内割安）; ROE10.3%

⚠️ 気になる点: 特段の懸念なし

📋 直近材料: 2026/06/02 自己株式取得状況、代表取締役異動。

🔭 中長期: ROEの持続性と利益成長率を注視。

📌 次に確認: 決算資料・中計を確認

🔥 すぐに詳しく調べたい候補（10銘柄）

2670エービーシー・マート

2127日本Ｍ＆Ａセンターホールディ

4536参天製薬

4928ノエビアホールディングス

6758ソニーグループ

8214ＡＯＫＩホールディングス

6080Ｍ＆Ａキャピタルパートナーズ

9672東京都競馬

1911住友林業

2270雪印メグミルク

⏳ 株価次第で検討したい候補（20銘柄）

3920アイビーシー

4568第一三共

4826ＣＩＪ

6702富士通

7734理研計器

4543テルモ

6741日本信号

6701日本電気

7102日本車輌製造

7611ハイデイ日高

9765オオバ

9989サンドラッグ

1802大林組

5020ＥＮＥＯＳホールディングス

6420フクシマガリレイ

7466ＳＰＫ

9974ベルク

1801大成建設

2288丸大食品

4666パーク２４

👀 ウォッチ継続でよい候補（61銘柄）

2371カカクコム

2915ケンコーマヨネーズ

3661エムアップホールディングス

6954ファナック

7692アースインフィニティ

8316三井住友フィナンシャルグルー

8876リログループ

9433ＫＤＤＩ

9986蔵王産業

3401帝人

3543コメダホールディングス

5233太平洋セメント

6273ＳＭＣ

6501日立製作所

6745ホーチキ

6861キーエンス

7453良品計画

7564ワークマン

8801三井不動産

9432日本電信電話

9980ＭＲＫホールディングス

2181パーソルホールディングス

2269明治ホールディングス

2282日本ハム

3046ジンズホールディングス

4768大塚商会

6503三菱電機

7781平山ホールディングス

8002丸紅

8022美津濃

8053住友商事

9101日本郵船

9843ニトリホールディングス

4203住友ベークライト

4528小野薬品工業

4689Ｚホールディングス

7936アシックス

8136サンリオ

2587サントリー食品インターナショ

2751テンポスホールディングス

2802味の素

3407旭化成

6788日本トリム

8031三井物産

8058三菱商事

9412スカパーＪＳＡＴホールディン

1377サカタのタネ

2331綜合警備保障

2432ディー・エヌ・エー

2811カゴメ

3097物語コーポレーション

7012川崎重工業

7272ヤマハ発動機

7752リコー

7984コクヨ

8411みずほフィナンシャルグループ

2229カルビー

2809キユーピー

3099三越伊勢丹ホールディングス

6298ワイエイシイホールディングス

7550ゼンショーホールディングス

📎 優先度低めの候補（42銘柄）

2009鳥越製粉

4229群栄化学工業

4293セプテーニ・ホールディングス

5411ＪＦＥホールディングス

5949ユニプレス

6952カシオ計算機

9006京浜急行電鉄

9020東日本旅客鉄道

9434ソフトバンク

2810ハウス食品グループ本社

3031ラクーンホールディングス

4912ライオン

5332ＴＯＴＯ

6460セガサミーホールディングス

6724セイコーエプソン

7309シマノ

9202ＡＮＡホールディングス

2193クックパッド

3391ツルハホールディングス

4922コーセー

5943ノーリツ

6027弁護士ドットコム

6366千代田化工建設

6506安川電機

7461キムラ

7762シチズン時計

3101東洋紡

5110住友ゴム工業

6752パナソニック　ホールディング

2220亀田製菓

2678アスクル

3197すかいらーくホールディングス

6844新電元工業

6971京セラ

7182ゆうちょ銀行

9735セコム

2341アルバイトタイムス

4911資生堂

4967小林製薬

6753シャープ

7459メディパルホールディングス

8999グランディハウス

🗑️ 外してよさそうな候補（56銘柄）

2177ベンチャーリパブリック

3103ユニチカ

3140ＢＲＵＮＯ

4188三菱ケミカルグループ

4502武田薬品工業

6645オムロン

9887松屋フーズホールディングス

2764ひらまつ

6178日本郵政

7911凸版印刷

2531宝ホールディングス

3878巴川製紙所

4385メルカリ

7212エフテック

7220武蔵精密工業

8566リコーリース

2334イオレ

2695くら寿司

2928ＲＩＺＡＰグループ

3079ディーブイエックス

6976太陽誘電

2378ルネサンス

3178チムニー

6897ツインバード工業

7616コロワイド

2698キャンドゥ

4088エア・ウォーター

3994マネーフォワード

3656ＫＬａｂ

8105堀田丸正

3807フィスコ

6228ジェイ・イー・ティ

9417スマートバリュー

4755楽天グループ

7412アトム

2031ＮＥＸＴ　ＮＯＴＥＳ　香港ハ

2412ベネフィット・ワン

3141ウエルシアホールディングス

4327日本エス・エイチ・エル

4555沢井製薬

4837シダックス

4921ファンケル

5191住友理工

6355住友精密工業

6502東芝

7448ジーンズメイト

7518ネットワンシステムズ

7577ＨＡＰｉＮＳ

7739キヤノン電子

8028ファミリーマート

8114デサント

8279ヤオコー

9058トランコム

9086日立物流

9437ＮＴＴドコモ

9783ベネッセホールディングス

1. 決算・中計を読むべき（S・A評価）

2670 エービーシー・マート — PER15.2倍（業種内割安）; ROE11.7%
2127 日本Ｍ＆Ａセンターホールディ — ROE26.7%（高水準）; 配当4.68%（高配当＋財務安定）
4536 参天製薬 — ROE13.5%; 自己資本70.2%（堅固）
4928 ノエビアホールディングス — ROE16.8%（高水準）; 配当5.27%（高配当＋財務安定）
6758 ソニーグループ — ROE14.3%; 海外Strong Buy
8214 ＡＯＫＩホールディングス — PER13.7倍（業種内割安）; 配当5.52%（高配当＋財務安定）
6080 Ｍ＆Ａキャピタルパートナーズ — ROE15.9%（高水準）; 自己資本79.2%（堅固）
9672 東京都競馬 — ROE11.4%; 自己資本78.1%（堅固）
1911 住友林業 — PER8.9倍（業種内割安）; 海外Buy
2270 雪印メグミルク — PER9.1倍（業種内割安）; ROE10.3%
3920 アイビーシー — ROE17.9%（高水準）; 営業利益率23.5%（高収益）
4568 第一三共 — ROE15.6%（高水準）; 海外Strong Buy
4826 ＣＩＪ — ROE11.3%; 配当4.02%（高配当＋財務安定）
6702 富士通 — ROE15.3%（高水準）; 海外Buy
7734 理研計器 — ROE11.2%; 自己資本84.5%（堅固）
4543 テルモ — ROE10.4%; 海外Buy
6741 日本信号 — PER9.9倍（業種内割安）
6701 日本電気 — ROE12.3%; 海外Strong Buy
7102 日本車輌製造 — PER6.3倍（業種内割安）
7611 ハイデイ日高 — ROE18.1%（高水準）; 自己資本72.8%（堅固）
9765 オオバ — ROE10.6%; 配当4.01%（高配当＋財務安定）
9989 サンドラッグ — PER13.8倍（業種内割安）; ROE11.2%
1802 大林組 — ROE12.5%; 海外Buy
5020 ＥＮＥＯＳホールディングス — PER7.9倍（業種内割安）; ROE12.3%
6420 フクシマガリレイ — ROE10.9%; 自己資本73.4%（堅固）
7466 ＳＰＫ — PER9.4倍（業種内割安）
9974 ベルク — PER10.5倍（業種内割安）; ROE10.6%
1801 大成建設 — ROE15.9%（高水準）; 海外Buy
2288 丸大食品 — PER8.5倍（業種内割安）
4666 パーク２４ — PER8.0倍（業種内割安）; ROE39.8%（高水準）
5015 ビーピー・カストロール — ROE11.7%; 配当4.96%（高配当＋財務安定）
7003 三井Ｅ＆Ｓホールディングス — ROE13.1%; 海外Strong Buy
7458 第一興商 — 配当4.06%（高配当＋財務安定）
7751 キヤノン — PER11.1倍（業種内割安）
7846 パイロットコーポレーション — ROE10.2%; 自己資本79.2%（堅固）
8227 しまむら — PER14.2倍（業種内割安）; 自己資本88.1%（堅固）
9201 日本航空 — 海外Buy
9936 王将フードサービス — ROE10.9%; 自己資本76.5%（堅固）

2. 海外レポート確認（Buy+上値余地大）

6758 ソニーグループ — Strong Buy / 上値余地42.21%
1911 住友林業 — Buy / 上値余地34.73%
4568 第一三共 — Strong Buy / 上値余地63.85%
6702 富士通 — Buy / 上値余地40.62%
4543 テルモ — Buy / 上値余地34.62%
6701 日本電気 — Strong Buy / 上値余地58.30%
1802 大林組 — Buy / 上値余地37.13%
5020 ＥＮＥＯＳホールディングス — Buy / 上値余地24.54%
1801 大成建設 — Buy / 上値余地30.94%
7003 三井Ｅ＆Ｓホールディングス — Strong Buy / 上値余地93.74%
6501 日立製作所 — Buy / 上値余地31.84%
8801 三井不動産 — Strong Buy / 上値余地47.17%
2181 パーソルホールディングス — Buy / 上値余地23.70%
8002 丸紅 — Buy / 上値余地28.16%
8053 住友商事 — Buy / 上値余地410.93%
7936 アシックス — Buy / 上値余地22.19%
7012 川崎重工業 — Buy / 上値余地31.13%
9020 東日本旅客鉄道 — Buy / 上値余地21.32%
4911 資生堂 — Buy / 上値余地26.37%

3. 配当方針確認（高配当+リスク要因）

2288 丸大食品 — 配当3.57% / ROE8.41 / 営利率2.33%
9986 蔵王産業 — 配当4.08% / ROE5.74 / 営利率11.6%
2181 パーソルホールディングス — 配当5.49% / ROE20.27 / 営利率3.96%
2282 日本ハム — 配当8.87% / ROE7.08 / 営利率3.95%
7781 平山ホールディングス — 配当3.59% / ROE15.81 / 営利率3.55%
7272 ヤマハ発動機 — 配当3.97% / ROE8.6 / 営利率4.99%
2009 鳥越製粉 — 配当4.53% / ROE3.09 / 営利率4.99%
5411 ＪＦＥホールディングス — 配当5.17% / ROE5.73 / 営利率4.27%
5949 ユニプレス — 配当5.74% / ROE3.39 / 営利率3.26%
5943 ノーリツ — 配当4.2% / ROE6.03 / 営利率1.18%
5110 住友ゴム工業 — 配当3.86% / ROE7.58 / 営利率1.36%
8999 グランディハウス — 配当6.34% / ROE4.37 / 営利率3.57%
4502 武田薬品工業 — 配当4.01% / ROE2.23 / 営利率7.48%
8566 リコーリース — 配当4.23% / ROE4.92 / 営利率対象外%
3079 ディーブイエックス — 配当5.04% / ROE3.65 / 営利率0.53%

4. 株価待ち（割高だが質良好）

2371 カカクコム — PER31.63 / ROE31.85
6861 キーエンス — PER42 / ROE13.04
7453 良品計画 — PER29.98 / ROE16.45
6503 三菱電機 — PER25.24 / ROE10.59
7936 アシックス — PER28.72 / ROE34.8
2802 味の素 — PER45.69 / ROE15.57
3197 すかいらーくホールディングス — PER32.29 / ROE10.26

5. ウォッチリストから削除すべき

2177 ベンチャーリパブリック —
3103 ユニチカ —
3140 ＢＲＵＮＯ —
4188 三菱ケミカルグループ — 自己資本30.0%（やや低い）; 営業利益率0.8%（薄利）
4502 武田薬品工業 — ROE2.2%（低水準）
6645 オムロン — ROE3.3%（改善待ち）
9887 松屋フーズホールディングス —
2764 ひらまつ — ROE4.7%（改善待ち）
6178 日本郵政 — ROE3.9%（改善待ち）; 自己資本3.4%（低い）
7911 凸版印刷 — ROE4.1%（改善待ち）
2531 宝ホールディングス — ROE4.6%（改善待ち）
3878 巴川製紙所 — PBR0.44倍（万年割安の可能性）; ROE2.5%（低水準）
4385 メルカリ — PBR5.17倍（割高）; 自己資本17.8%（低い）
7212 エフテック — PBR0.20倍（万年割安の可能性）; ROE1.4%（低水準）
7220 武蔵精密工業 —
8566 リコーリース — ROE4.9%（改善待ち）; 自己資本16.5%（低い）
2334 イオレ — PBR7.10倍（割高）; 営業利益率1.4%（薄利）
2695 くら寿司 — ROE4.7%（改善待ち）; 営業利益率2.0%（薄利）
2928 ＲＩＺＡＰグループ — PER71.3倍（割高）; ROE2.9%（低水準）
3079 ディーブイエックス — ROE3.6%（改善待ち）; 配当5.04%（利益率低く減配リスク）
6976 太陽誘電 — PER116.6倍（割高）; PBR6.09倍（割高）
2378 ルネサンス — 自己資本17.0%（低い）
3178 チムニー — PER81.5倍（割高）; ROE3.9%（改善待ち）
6897 ツインバード工業 — PER173.0倍（割高）; ROE0.7%（低水準）
7616 コロワイド — PER71.8倍（割高）; ROE3.2%（改善待ち）
2698 キャンドゥ — PER121.1倍（割高）; PBR5.17倍（割高）
4088 エア・ウォーター — 赤字
3994 マネーフォワード — PER138.8倍（割高）; PBR5.27倍（割高）
3656 ＫＬａｂ — 赤字; 営業利益率-19.0%（薄利）
8105 堀田丸正 — 赤字; 営業利益率-15.6%（薄利）
3807 フィスコ — PER221.4倍（割高）; PBR5.78倍（割高）
6228 ジェイ・イー・ティ — 赤字; 営業利益率-10.2%（薄利）
9417 スマートバリュー — 赤字; 自己資本6.2%（低い）
4755 楽天グループ — 赤字; 自己資本3.1%（低い）
7412 アトム — PER74744倍（実質無益）; PBR20.31倍（割高）
2031 ＮＥＸＴ　ＮＯＴＥＳ　香港ハ — ETN
2412 ベネフィット・ワン — TOB/上場廃止/非上場化
3141 ウエルシアホールディングス — TOB/上場廃止/非上場化
4327 日本エス・エイチ・エル — TOB/上場廃止/非上場化
4555 沢井製薬 — TOB/上場廃止/非上場化
4837 シダックス — TOB/上場廃止/非上場化
4921 ファンケル — TOB/上場廃止/非上場化
5191 住友理工 — TOB/上場廃止/非上場化
6355 住友精密工業 — TOB/上場廃止/非上場化
6502 東芝 — TOB/上場廃止/非上場化
7448 ジーンズメイト — TOB/上場廃止/非上場化
7518 ネットワンシステムズ — TOB/上場廃止/非上場化
7577 ＨＡＰｉＮＳ — TOB/上場廃止/非上場化
7739 キヤノン電子 — TOB/上場廃止/非上場化
8028 ファミリーマート — TOB/上場廃止/非上場化
8114 デサント — TOB/上場廃止/非上場化
8279 ヤオコー — TOB/上場廃止/非上場化
9058 トランコム — TOB/上場廃止/非上場化
9086 日立物流 — TOB/上場廃止/非上場化
9437 ＮＴＴドコモ — TOB/上場廃止/非上場化
9783 ベネッセホールディングス — TOB/上場廃止/非上場化

全体の数字

項目	件数
全銘柄	197
分析対象	176
対象外（上場廃止等）	21

197銘柄のうち、21銘柄はすでに上場廃止・TOB・非上場化で分析不能でした。ウォッチリストのメンテしてなさすぎｗ

評価分布

評価	件数	意味
S	2	かなり有望。優先的に深掘りしたい
A	36	有望。条件次第で投資候補
B	61	悪くない。ウォッチ継続
C	42	決め手不足。優先度低め
D	35	除外または要注意

「やや厳しめで」と指示したこともあって、S評価はわずか2銘柄。

逆にD評価が35銘柄もあるので、ウォッチリストをだいぶスリム化できそうです。

S評価の2銘柄

エービーシー・マート（2670）

クロちゃんの評価：PER15.2倍は小売業種内で割安。ROE11.7%、自己資本比率87.5%と財務鉄壁。営業利益率16.7%も小売としては高水準。海外評価もBuy。弱点が見当たらない。

たしかにABCマートは昔から堅実な銘柄のイメージ。靴屋さんが最強ってどういうことｗ

日本M&Aセンターホールディングス（2127）

クロちゃんの評価：ROE26.7%、営業利益率37.3%、配当4.68%、自己資本比率75.8%。収益性・還元・財務の三拍子が揃っている。

M&A仲介ビジネスの利益率はやっぱりすごい。ただ、過去に不正会計の問題があった銘柄でもあるので、ガバナンス面は自分で確認しないと。AIのスコアだけで判断しないのが大事。

業種の偏り

上位3業種で全体の約45%を占めています。

小売業：32銘柄
電気機器：24銘柄
サービス業：23銘柄

私の好みがモロに出てますね。小売好きすぎｗ

逆に、水産農林・鉄鋼・海運あたりは1銘柄ずつしかなくて、セクター分散という意味ではかなり偏っています。

海外評価

176銘柄のうち、海外アナリストのコンセンサスデータが取れたのは49銘柄。そのうちBuyまたはStrong Buyが36銘柄。

特に目を引いたのは以下。

ソニーグループ（6758）：Strong Buy、上値余地42%
第一三共（4568）：Strong Buy、上値余地64%
住友林業（1911）：Buy、上値余地35%

海外勢からの評価が高い銘柄は、為替要因を差し引いても注目に値します。

テーマ別で見ると？

高配当で気になったところ

配当利回りトップは日本ハム（2282）の8.87%。ただしROE7.1%、営業利益率3.95%と利益率は高くないので、減配リスクは要確認です。

クロちゃんの見解：配当利回りだけで飛びつくのは危険。利益率が低い高配当は、業績悪化で真っ先に減配される可能性がある。

高配当＋財務安定で評価が高かったのはノエビアHD（4928）。配当5.27%でROE16.8%、自己資本比率も高い。化粧品セクターのディフェンシブ銘柄として面白いかもしれません。

成長期待で気になったところ

ROE・営業利益率がぶっちぎりだったのがサンリオ（8136）。ROE40.95%、営業利益率40.12%。

ハローキティの力、恐るべし。ただしPBRは高めなので、今の株価水準で入るかは別の話。

要注意銘柄

アトム（7412）のPER 74,743倍は思わず二度見しましたｗ

優待目的の銘柄なので利益ベースの指標で評価すること自体がナンセンスではあるんですが、ファンダメンタルスコアリングにかけると当然ながら最下位に沈みます。

楽天グループ（4755）も赤字＋自己資本比率3.1%でD評価。モバイル事業の黒字化次第ではありますが、現状のファンダメンタルだけ見ると厳しい数字です。

対象外になった21銘柄たち

ウォッチリストに残ったまま、すでに上場廃止やTOBで消えていた銘柄が21銘柄もありました。

主な顔ぶれ：

東芝（6502） — 非上場化
ファミリーマート（8028） — 伊藤忠によるTOB
NTTドコモ（9437） — NTTによるTOB
ベネフィット・ワン（2412） — M&Aで上場廃止
ベネッセHD（9783） — MBOで非上場化
ファンケル（4921） — キリンによるTOB

こうして見ると、ここ数年でTOBや非上場化がかなり増えたんだなと改めて実感します。

ウォッチリスト、定期的に掃除しましょう。（自分に言ってます）

AI分析の限界と注意点

ここは大事な話なので、しっかり書いておきます。

今回の分析は、あくまで「機械的なスコアリング」です。

やっていることは、PER・PBR・ROE・配当利回り・自己資本比率・営業利益率を業種別の中央値と比較して、相対的にスコアを付けているだけ。海外評価や直近材料のタグ（チャッピーが付けてくれたもの）も加味していますが、決算説明資料の中身を読んだり、中期経営計画を精査したりはしていません。

つまり、「ざっくり優先順位を付ける」ところまでがAIの仕事で、そこから先の判断は自分でやる必要があります。

特に以下は注意が必要です。

株価・財務数値はAI出力のため誤りの可能性あり — 必ず証券会社やIR資料で実データを確認
直近材料のニュアンスまでは拾いきれない — 「増収増益」でも中身を見ると一過性だったりする
過去の不祥事やガバナンスリスクはスコアに反映されない — M&Aセンターの例のように、数字だけ見ると優秀でも要確認な銘柄はある

このブログでは「AIの見解は引用形式で明示、最終判断は自分」を徹底しています。

次にやること

今回の分析で優先順位が見えたので、ここからは以下の順で作業していきます。

S・A評価の38銘柄から、決算説明資料・中期経営計画を読み込む
海外Buy + 上値余地20%超の銘柄は海外レポートも確認
高配当だけどROE・利益率が低い銘柄は配当方針を確認（減配リスク）
D評価の35銘柄＋対象外21銘柄はウォッチリストから整理
定期的にこの分析を回して、変化を追っていく

全部一気にはできないので、週次レポートの合間にちょっとずつ進めていく予定です。

まとめ

SBIのウォッチリスト197銘柄を、チャッピーとクロちゃんの2体制でファンダメンタル分析した
スマホ動画→TSV→スコアリング→HTMLレポートまで、私がやったのは動画撮影とファイルの受け渡しだけ
S評価2銘柄、A評価36銘柄、D評価35銘柄、対象外21銘柄という結果に
AIは優先順位付けのツールとして優秀。ただし最終判断は必ず自分で
対象外21銘柄を見て「ウォッチリストは定期的に掃除しよう」と心に誓った

次回以降、S・A評価の銘柄を掘り下げていく記事を書いていく予定です。

※免責事項

本記事は投資の勧誘を目的としたものではありません。記事中の銘柄評価・スコアリングはAIによる機械的な分析であり、正確性を保証するものではありません。投資判断は必ずご自身の責任で行ってください。記事中の株価・財務数値はAI出力のため、実際の数値と異なる場合があります。必ず証券会社やIR資料で最新データをご確認ください。